Detta är varför ETF: er är en enkel utgångspunkt för att börja investerare

I investeringsvärlden kommer du att snubbla över ett antal uppenbarligen oanständiga akronymer.

Du har ROE, ROA, ROIC, PEG, EPS, ETF ... WTF?

Den dåliga nyheten är att dessa bara är en handfull många som du sannolikt kommer att stöta på.

De goda nyheterna?

Det finns massor av appar på marknaden idag gör det enkelt att investera - och kräver inte att du är känd i ABC: erna för investeringar.

Du har sannolikt hört talas om mikroinvesterande appar, som Gömma.

De är underbara verktyg för dem som är alltför blygda - eller som inte har pengar - att gå till alla Warren Buffett på aktiemarknaden. Varje app håller i grunden din hand genom investeringsprocessen och förklarar akronymer och begrepp på sätt som inte orsakar panik.

Men vi do tycker att det är värt att ringa upp en term i synnerhet, för det vill du inte veta var du investerar dina pengar när du använder dessa appar?

Du sätter den i ETF, eller börshandlade fonder.

Var dina pengar går

Stash förklarar konceptet ganska tydligt: ​​"En börshandlade fond är en korg av investeringar som ingår i en fond som handlas på en börs. Den fonden äger de underliggande tillgångarna (dvs. aktier och obligationer) och brukar spåra ett index eller en grupp av företag eller värdepapper med något gemensamt. "

Att förena det ännu mer innehåller en ETF en grupp bestånd som har något gemensamt.

Låt mig erbjuda ett exempel, eftersom exempel alltid hjälper.

Stash bryter mot ETFs i lättförståliga namn, till exempel Clean and Green ETF. Som namnet antyder innehåller den en grupp av 29 förnybara energikällor. (Egentligen är det bara ett mindre skrämmande och roligare namn för iShares Global Clean Energy ETF.)

Du kan också välja att investera i en teknikcentrerad ETF, som kan innehålla några stora namn, till exempel Apple och Amazon. Jämför det med att köpa en del av Amazon, som går för något som $ 1000 i dessa dagar. Visst, dina avkastningar kanske inte är lika höga, men du behöver inte sippra $ 1000 från dina besparingar.

En annan rita till ETF: er är att de vanligtvis har lägre avgifter än traditionella indexfonder. De kan också kosta aktieägare mindre i skatter, enligt Wall Street Journal.

Stash erbjuder mer än 30 ETF-alternativ på sin app, inklusive bredare medel, som "konservativa", "moderata" och "aggressiva" - beroende på hur frisk du känner (och din ålder. Experter föreslår att du är mer aggressiv om du är yngre, men det är en annan historia).

Om du är intresserad av att utforska ETFs värld, kolla in en mängd erbjudanden från Gömma.

Carson Kohler (@CarsonKohler) är en junior författare på The Penny Hoarder. Hon är ett årtusende, vilket tydligen betyder att hon är för nervös att investera.