Är ett flexibelt spenderat sjukvårdskonto en bra idé?

Ett flexibelt utgiftskonto (FSA), som erbjuds som en elektivförmån av många arbetsgivare, tillåter arbetstagare att genom löneavdrag bidra till konton som är utsedda för specifika kvalificerade medicinska eller dentala utgifter. Om din arbetsgivare gör en FSA tillgänglig används kontot vanligtvis i samband med din arbetsgivares sponsrade medicinska plan för kostnader utanför facket som inte omfattas av planen. Alla belopp som bidras är förskott och fonderna beskattas inte när de spenderas på kvalificerade vårdkostnader.

FSA Stödberättigande

FSAs är arbetsgivarbaserade; Egenföretagare är inte berättigade. För att delta måste du vanligtvis anmäla dig genom din arbetsgivare varje år, även om du inte vill att ditt avdrag kommer att ändras från år till år. (Vissa planer varierar.) Arbetsgivare erbjuder i allmänhet anmälan under öppna anmälningsperioder när du registrerar dig för hela planåret. Om du vill ändra eller återkalla ditt val före slutet av planåret, kan du vanligtvis bara göra det om din plan tillåter en förändring på grund av omständigheterna i din anställning eller familjestatus.

Bidrag

Innan du bidrar till en FSA måste du först ange hur mycket du vill bidra till året baserat på en uppskattning av dina förväntade kostnader utan kostnad. Dina arbetsgivare kommer då att dra av belopp från din lönecheck i enlighet med ditt årliga val. Även om det inte finns någon IRS-gräns för hur mycket pengar du eller din arbetsgivare kan bidra till kontona föreskriver varje plan antingen ett maximalt dollarbelopp eller en maximal andel av din lön som kan bidra.

Du betalar inte federal inkomstskatt eller anställningsskatt på den lön du bidrar eller på några belopp som din arbetsgivare kan bidra till FSA. Belopp som bidras som inte spenderas i slutet av planåret förverkas. Av denna anledning är det viktigt att inte överskatta de kostnader som du förväntar dig att ådra sig under året.

Stödberättigande kostnader

Stödberättigande utgifter inkluderar de flesta av de extra kostnaderna som inte helt omfattas av din hälsoplan, bland annat copayments, deductibles, vision care, recept, läkemedel mot drog, tandvård, tester och medicinsk utrustning, bland andra. Se IRS Publication 502 för en mer detaljerad lista över kvalificerade kostnader. I allmänhet är tillåtna varor samma som de som kvalificerar sig för det medicinska avdraget, men du kan inte dra av de utgifter som betalats från ditt FSA-konto i Schema A i din federala avkastning.

Inlämning av fordringar

För att kunna använda medel avsatta i din FSA måste du antingen skicka in fordringar på återbetalning eller använda debetkort, kreditkort eller lagrat värdekort som kan tillhandahållas av säljaren som övervakar FSA. Sådana kort ger dig tillgång till din FSA hos specifika vårdgivare och butiker som har ett IRS-godkänt Inventory Control System. Dollarnsbeloppet på kortet är knutet direkt till din tillgängliga FSA-balans, och varje inköp du gör med kortet drar från tillgängliga medel i din hälso-och sjukvårds FSA. För mer information om återbetalningsförfaranden eller hur du ansöker om anspråk, prata med din personalförmånsadministratör.

Inte för alla

Huruvida en FSA passar dina behov beror till stor del på de kostnader som du kan förvänta dig och hur exakt du kan förutsäga dem. Om du förväntar dig att inte uppgå till några hundra dollar under året, kan det inte vara värt besväret med att skapa en FSA. Å andra sidan, för de med förutsägbara medicinska kostnader eller pågående behandlingar som inte omfattas av en arbetsgivare-sponsrad medicinsk plan, kan en FSA vara ett bra sätt att avsätta medel samtidigt som du sänker din skattesedel. I slutändan kokar beslutet efter dina speciella omständigheter och behov.

Denna artikel har utarbetats av Standard & Poor's och är inte avsedd att ge specifika investeringsrådgivning eller rekommendationer till någon individ. Kontakta din ekonomiska rådgivare eller mig om du har några frågor. Spårning # 536.641