Ställa in finansiella planeringsmål, det är så enkelt

Vilka är dina finansiella planeringsmål? Du hör alltid om den ekonomiska planeringsprocessen. Merparten av min generation, Gen X / Gen Y-besättningen, tänker inte ens på ekonomisk planering eftersom det är så långt borta och det finns viktigare saker, t.ex. amerikansk idol. <flämtning>

Jag kan inte betona hur viktigt det är att börja tänka på det idag. (Nej, inte vem blir sparkad av den här veckan. Finansiell planering dum.)

Om du är i 40-talet eller 50-talet och du inte har gjort det ännu, är det inte för sent för dig. Du har fortfarande tid att planera. Jag tror att många människor bara inte vet hur man ska komma igång. Jag skulle vilja titta på det i tre olika faser för att hjälpa dig att försöka bestämma vad dina ekonomiska planeringsmål är. Det är ungefär som att planera normala mål som du har i ditt liv, oavsett om det är karriär, familj, personligt etc.

Verkligen Ser ut

Jag tror att det första du vill ta reda på, och det är här du verkligen måste ha framåtriktat tillvägagångssätt, är Vilka är dina livsmål?.

Vad vill du uppnå i din livstid när det gäller ekonomisk planering?

• Vill du gå i pension tidigt? Är det vid 50, 55 eller 60?
• Vill du kunna ha ett fritidshus i Florida, Kalifornien eller utomlands?
• Vill du resa till nya länder när du vill?
• Vill du prova en andra karriär?

Börja med att fråga dig själv några av dessa frågor. Jag vet att det är svårt, för om du är ung, hur kan du verkligen tänka så långt framåt?

Även för mig var det svårt att försöka tänka, "Okej vad gör jag vad jag ska göra 30 år från nu? "Först var det svårt, men nu har jag en idé: Jag vill ha ett sommarhem i Florida eller ett kustområde. Jag vet att jag är 33 år och jag känner mig konstig att säga det nu eftersom jag aldrig trodde att jag skulle vara det "Florida-pensionerade paret", Men jag berättar för dig vad, som bor i Mellanvästern och har några av de kalla vintrarna som vi har haft, tänker jag och tycker om tanken på att ha lite varmt väder i mitt år. Jag vet att det kommer att vara en aspekt som jag vill göra med mitt pensionerade liv.

Jag vill också ha flexibilitet att resa, att umgås med mina barn eller barnbarn om de inte bor nära. Jag vill kunna vara nöjd att göra det. Jag är lycklig i min karriär till där jag aldrig får gå i pension. Jag älskar finansiell planering. Jag älskar att hjälpa människor och jag vet, jag tror att jag alltid kommer att göra det resten av mitt liv, så jag är okej med det. Det är några av mina ekonomiska planeringsmål för livet.

När jag ursprungligen frågade den frågan var det verkligen svårt för mig att sitta ner och lägga ner det på papper. Det tog mig tid, men jag kunde äntligen skriva ner dem och att verkligen se vad jag verkligen ville göra under min livstid var mycket hjälpsam och givande.

Tredje gången en charm

Från livstidsmålen börjar vi titta på det i kortare steg till var vill du vara de närmaste tre åren. Det här borde vara enklare. När du börjar tänka på ekonomisk planering och vissa händelser som kan inträffa de närmaste tre åren, tänk på följande:

• Det kan vara din karriär; vill du vara i samma jobb?
• Planerar du att ha en framsteg i din karriär eller verksamhet?
• Vill du ha ett visst belopp sparat i ditt sparande konto?
• Kanske försöker du få din akutfond där du vill att den ska vara eller du har bara så många dollar som investerats i din 401K.
• Kanske är det att ha maxed ut dina Roth IRAs under de kommande tre åren.
• Kanske är det mer att du har några barn och du vill börja spara för barnens högskola.

Försök lägga ner på papper vad du planerar att försöka åstadkomma under de kommande tre åren. Baserat på var du är just nu borde det vara mycket lättare för dig, om du inte har jobb där det kanske finns stor osäkerhet där. Om allt stämmer överens med var du är just nu var tänker du att du kommer att vara de närmaste tre åren? Det ska hjälpa dig att sätta saker i bättre perspektiv, bättre fokusera på vad dina planer skulle kunna vara.

Det är bara 90 dagar

Sedan bryter vi ner det ännu mer så att du kan titta på det nästa år eller med det nya Strategic Coaching-programmet som jag är en del av de har du tittat på det i 90-dagars block, så under de närmaste 90 dagar vad är några av de finansiella målen du vill uppnå. Några exempel med det kan börja lägga pengar i en 401K eller Roth IRA om du inte har startat än. Om du redan har sparat eller startat spara 401K och låt oss säga att du sätter 10% bort, kanske ditt mål över nästa kvartal är att öka det till 11% eller 12%.

Kanske om du sätter bort $ 100 per månad i din Roth IRA, och du vill öka det till $ 150 per månad, det kan vara ditt nästa kvartalsmål. Därefter utvärderar du var 90: e dag för att se hur det har påverkat ditt ekonomiska liv. Genom att öka de procentsatser såg du en drastisk minskning av din disponibla inkomst per månad? Kan du fortfarande betala räkningarna? Kan du fortfarande äta så mycket som du vill? Har du fortfarande möjlighet att gå på bio och ha lite kul som alla borde?

Om svaret på alla dessa frågor är ja då vet du att allt fungerade bra och det ger dig möjlighet att omvärdera efter den 90-dagars sträckan och eventuellt göra några ändringar. Så kanske det ökar det mer eller kanske det sätter upp ett annat konto för att spara för en affärsmöjlighet, något för den delen.

Den snygga saken är att du har denna rekord, denna lägesrapport om hur du gör varje 90 dagar och för att utvärdera om allt går bra. Det finns många, många olika sätt att du kan titta på det. Det var bara en aspekt jag ville visa dig för att jag vet för många yngre människor det är svårt att tänka på att göra ekonomiska planeringsmål och ha denna långa utsträckta bild av var du ska vara 30 eller 40 år från nu men om du börjar bryta ner den i bitar kan det hjälpa dig att bättre bedöma var du idag kan göra några förändringar idag som kommer att påverka dig och få dig där du vill vara 30 år från nu.

De åsikter som uttrycks i detta material är endast för allmän information och är inte avsedda att ge specifika råd eller rekommendationer till någon individ. För att bestämma vilken investering (er) som kan vara lämplig för dig, kontakta din finansiella rådgivare innan du investerar.