Vad händer med studielån i en skilsmässa?

När de flesta tar studielån tenderar de inte att skilja sig till sin återbetalningsplan. Det är svårt att föreställa sig att du skiljer sig när du är ung och får studielån - och svårare att tänka dig att det händer innan du betalar ut dina studielån. Kan livet efter college vara så grymt?

Men som om det blir eller inte blir många människor skilda varje år medan de fortfarande betalar tillbaka studielån. Det är en ful verklighet som kan leda till ännu illaluktande konflikter när ingen sida är tydlig på situationen i rättssaken. Det är viktigt för alla i den här situationen att knyta på hur allting fungerar.

Det kan bli svårt, så lyssna noga - här är det som händer med studielån i skilsmässa.

Regel: Namnet på lånet är vad som gäller

Grunden för studielånets skuld är:namnet på studielånet är det som är viktigt.

Även om din ex är överens om att hjälpa till att betala av dina studielån, måste du dubbelklicka på att de gör betalningar. Den som har sitt namn knutna till lånet är den som kommer att lida om betalningar missas. Det betyder vanligtvis en minskning av kredit värdering.

"Låt oss säga att du godkänner en viss överenskommelse och det är en del av ditt skilsmässighetsdekret," sa Accredited Investment Fiduciary Charles C. Scott. "Det är bra, men långivaren behöver inte följa det. Du tecknade låneavtalet så att du är den som de förväntar sig betalningen från - och den de kommer att följa om betalningarna är sena eller missade helt och hållet. Det kommer att bli din kredit som påverkas av detta. "

Det finns några allmänna skuldregler som gäller för de flesta, oavsett var de bor. Eventuell skuld som uppstått innan du gifte dig förblir din skuld, om du inte konsoliderade eller refinansierade med din make under ditt äktenskap. Om båda dina namn är på lånen blir det lite mer komplicerat.

Vissa par refinansierar eller konsoliderar sina separata studielån till en under deras äktenskap. Scott sa att han rekommenderar att dela upp lånen så att varje person är ansvarig för sitt individuella lån.

"I de flesta stater kan skilsmässa parter göra det på något sätt som de vill så länge de båda håller med om det," sa han.

Det finns några fall där båda parter kan bli ansvariga för studentskuld som uppkommit under ett äktenskap, även om endast en persons namn är på lånet. Det beror på vad domaren bestämmer eller vad båda parter är överens om i förlikningen.

Lokala lagar varierar vildt och kan avgöra om du är på kroken för din makas studielån eller inte. En del av detta beror på om skulden ledde till en större inkomst, vilket möjliggör för båda parter att njuta av en högre levnadsstandard.

Typiskt scenario: Federal Student Loans

När du har federala lån, är de vanligtvis i ditt namn och alltid stannar i ditt namn. Du är alltid ansvarig för dina lån.

Om du får en skilsmässa och kämpar för att betala dina studielån, kan övergången till en inkomstbaserad återbetalningsplan vara meningsfull. Här är försummelsen: När du ansöker om inkomstbaserad återbetalning, kommer utbildningsdepartementet att använda din justerade bruttoinkomst från din avkastning,om du inte väljer alternativ inkomstdokumentation.Sedan året före din skilsmässa lämnade du vanligtvis dina skatter gemensamt, det kan på ett konstant sätt öka beloppet av ditt studielånsbetalning.

Ett annat mindre typiskt scenario innefattar spousalkonsolidering. Spousal konsolidering var tillgänglig för låntagare i slutet av 1990-talet och början av 2000-talet, innan kongressen förbjöd det. Vissa människor har fortfarande spousalkonsolideringslån som, som de låter, innebär att två makar kombinerar sina lån. Dessa lån är oerhört svåra att hantera, eftersom de inte kvalificerar sig för inkomstbaserade återbetalningsplaner eller tillåter konsolidering i de flesta fall. Det bästa scenarioet här är sannolikt att refinansiera i två separata privata lån för varje make.

Typiskt scenario: Privata studentlån

Privata studielån är oftast lite knepigare. Anledningen? Den stora majoriteten av privata lån kräver en cosigner. För gifta par är denna cosigner vanligtvis make / maka.

Så, går tillbaka till den regel som vi diskuterade ovan,det är namnet på lånet som är viktigt, sedan makan cosigned, båda namnen finns på lånet och båda parter påverkas. Vissa privata studielån erbjuder cosigner release, vilket kan vara ett smart drag i skilsmässa. Annars kommer refinansiering till ett lån utan cosigner sannolikt att krävas, men det kan vara svårt att göra.

Om du behöver ett lån att refinansiera, rekommenderar vi Trovärdigt att jämföra de olika lånealternativen som finns tillgängliga. College Investor läsare får en speciell bonus på $ 200 när de refinansierar med Trovärdig!

Vad ska tänka på

Par som har avvikande löner kan kämpa för att betala sina studielån av sig själva. Om du är orolig att betala dina räkningar efter en skilsmässa, minska din betalningsplan eller fil för uppskjutning.

Federal lån har många inkomstbaserade alternativ som kan sänka dina månatliga betalningar. Varje privat långivare har sina egna återbetalningsplaner, men det gör aldrig ont för att fråga vad dina alternativ är. Det här är speciellt sant om du hittar din inkomstkonsol dramatiskt förändras efter skilsmässan.

Den kalla verkligheten av återbetalning av studielån kan verka hård när man går igenom en skilsmässa, men försök att inte låta det hålla dig från att göra betalningar i tid. Kom ihåg att långivare är mer villiga att arbeta med dig medan du fortfarande gör betalningar än när du redan har missat några.

Kontakta en advokat om du inte är säker på vad du ska göra om studielån efter skilsmässa. De kommer att kunna ge mer konkreta råd och förslag på den rättsliga sidan av sakerna. På samma sätt kan en finansiell planerare hjälpa dig att hitta de finansiella detaljerna.

Fotokredit: 5sekund / 123RF Stock Photo