Gå med i folkmassan? Vad du behöver veta om Crowdfunding så att du inte förlorar din rumpa

Tänk dig att du är ett litet företag som vill höja (mycket) kapital från potentiella investerare.

Tidigare var det strikta föreskrifter, pappershögar och ett uppåtgående slag i försök att hitta personer som faktiskt skulle investera i ditt företag.

Det var då, det här är nu. Presenterar crowdfunding ...

Upphovsrättsakten, som kallas Crowdfund Act, är en ny bestämmelse i JOBS Act som antogs den 5 april.

Denna handling möjliggör vad som kallas crowdfunding, vilket är ett företags förmåga att samla pengar genom ett stort antal människor.

Som det står kommer ett litet företag att kunna höja 1 miljon dollar i kapital i ett år genom att sälja värdepapper, men utan att behöva gå igenom smärtan och besväret att registrera sig hos antingen statliga eller federala tillsynsmyndigheter.

Det kan vara potentiellt stort för småföretag som har problem med att förvärva traditionell finansiering från lokala banker och finansinstitut.

I den digitala tidsåldern kan det vara så mycket mer monstrous eftersom det tar bort restriktioner för startföretag som söker investerare via Internet.

Som du kan tänka dig kan detta vara en mycket spännande sak för investerare med över 6,7 miljoner nya småföretag som lanseras varje år.

Men det kan också vara väldigt läskigt, eftersom möjligheterna till bedrägerier är mycket verkliga.

Vem kan investera?

JOBS-lagen begränsar det belopp som en enskild investerare skulle kunna investera genom publikfinansiering under ett år.

• En investerare som gör mindre än 100 000 dollar per år kan bara bidra med mer än $ 2000 eller 5% av din årliga inkomst eller nettovärde. Vänligen observera att din hemvistelse kommer att uteslutas.
• För investerare som gör mer än 100 000 dollar går din andel upp till 10%.

Om du klassificerar som en ackrediterad investerare, vilket innebär att du har gjort 200 000 dollar per år vardera av de två föregående två åren eller har en nettovärde på minst 1 miljon dollar, så är det från och med nu inga begränsningar.

Typer av Crowdfunding

Crowdsfinansiering är ett koncept som exciterar mig, men jag fruktar att många kommer att utnyttjas för att jaga orealistiska avkastningar.

Några av de finansieringskoncept som jag för närvarande åtnjuter är peer-to-peer-utlåning. Peer-to-peer-företag som Lending Club och Prosper är ett bra sätt att, enligt min mening, göra en bra avkastning, medan folkmassan betalar andras skuld.

Du kan läsa mer om dem i Lening Club Review och Prosper recension inlägg.

En annan form av publik finansiering som är spännande för många människor, är en webbplats som heter Kickstarter.com. En bra vän av mig, Adam Baker, höjde över 100 000 dollar för att hjälpa till med att finansiera sitt dokumentarprojekt, Jag mår bra tack. Jag är säker på att Adam skulle hålla med om att utan plattformen Kickstarter.com som gjorde det möjligt för honom att ta sitt budskap globalt, skulle han aldrig ha kunnat finansiera sin dröm.

Jag mår bra tack. Kickstarter dokumentär

De stora skillnaderna mellan Lending Club, Prosper och Kickstarter.com är att peer-to-peer-utlåningen är crowdfunding för skuld och Kickstarter.com är finansiering för vad som anses vara belöningar. Det finns inget eget kapital i någon av dessa. Med crowdfunding finns det.

Vad du behöver veta om Crowdfunding Investing

Jag har nyligen kontaktats av en crowdfunding webbplats som ville gästpost här på bloggen. Bekvämt nog hade jag bara läst en artikel om crowdfunding och var intresserad av att lära mig mer om det så det var mycket bra tidpunkt. I stället för ett gästpost fick jag dem att svara på några frågor om crowdfunding så att både du och jag kan lära dig något.

Följande frågor besvaras av Daniel Hirsch, Managing Partner of First Line Capital, företaget som lanserade IPOVillage.com. IPO Village är bara en av hundratals (möjligen tusentals) crowdfunding webbplatser som dyker upp över hela webben.

Jag stöder dem inte, så behandla inte den här artikeln som sådan.

Kan du ge en grundläggande översikt över vad crowdfunding är och vad har ändrats i Jobblagen?

Kortfattat är crowdfunding när ett företag når ut till allmänheten - eller publiken - som söker investerare att samla in pengar för sin verksamhet. För att höja kapital från allmänheten kunde ett privat företag bara erbjuda investeringsmöjligheter till ackrediterade investerare.

JOBS-lagen föreslår att detta krav ändras och att företag kan hämta ett begränsat belopp (ännu inte definierat) från icke-ackrediterade investerare med hopp om att stimulera småföretagsinvesteringar. (Observera att detta är en mycket kort beskrivning av JOBS-lagen.)

Hur påverkar crowdfunding och Jobs Act den genomsnittliga dagliga investeraren?

Varje dag (icke-ackrediterade) investerare (inklusive öreaktieinvesterare, mamma och popinvesterare, första gångsinvesterare och ännu mer erfarna investerare) hade inte tidigare haft möjlighet att investera i privata företag i stor skala. Med JOBS-lagen är det här att ändra. Dessutom, nu med crowdfunding, kan exklusiva investeringar i investeringar nu gå till massorna - vilket är syftet med IPOVillage.com.

Detta är en stor spelväxlare för investeringsvärlden som "öppet dörr" -tillträde som nu beviljas för den dagliga huvudgästeinvesteraren till de mest exklusiva Wall Street-erbjudandenen, vilket resulterar i detaljhandlare och den dagliga "Joe" kan komma in på bottenvåningen av nya IPO investeringsmöjligheter. Dessa möjligheter var en gång endast tillgängliga för "exklusiva institutioner och sofistikerade investerare".

Vilka är fördelarna och / eller riskerna med crowdfunding?

Fördelarna med crowdfunding är enkla, stora antal privata företag kan begära ett stort antal investerare. Bra för små företag eftersom det ger dem en ny och stor källa till potentiellt kapital. Bra för investerare eftersom de nu har frihet och möjlighet att investera i små företag på ett tidigt stadium.

På nackdelen har investerare begränsad data och information om sina investeringar både före och efter investeringar. Dessutom är en exitstrategi för investeraren vag eftersom det inte finns någon marknad för de aktier de köper.

Vad är IPO Village och hur levererar det fördelar till den dagliga investeraren?

IPO Village är enbart inriktad på crowdfunding för offentliga företag. När ett företag går offentligt och registrerar aktier med SEC och FINRA kallas detta en IPO. Tidigare skulle företagen gå offentligt och sälja sina aktier (med brant rabatt) till försäkringsgivare, vilka sedan säljer aktierna till sina föredragna kunder som sedan sålde sina aktier via börsen.

Med IPO Village kan företag som gör IPO nu nå direkt till investerare och skära ut alla mellanhänder. Detta ger många fördelar:

1. Som IPO Village är en offentlig service webbplats som inte tar ut avgifter, varje dollar som investeras går direkt till företaget. Detta gynnar företaget och investeraren.
2. Investerare får investera i börsintroduktioner före IPO-priser (inga rabatter till försäkringsgivare och deras kunder).
3. Genom att nå ut till allmänheten borde det finnas en större aktieägare som borde leda till en sundare handel med aktierna i framtiden.
4. Som ett offentligt företag finns det många säkerhetsfördelar för investerarna. För det första information. Alla offentliga företag är skyldiga att lämna kvartals- och årsrapporter som dyker in i företagets ekonomi, företagsledningen, de viktigaste riskfaktorerna mot företaget, företagets strategiska planer framåt och mycket mer. Dessutom granskas alla finansiella rapporter av en godkänd oberoende revisor.

Med så många crowdfunding webbplatser som dyker upp på webben, hur är en investerare tänkt att veta hur legit en webbplats är till nästa?

God praxis för när de måste välja mellan faktiska företag att investera i. Följande ord är inramade på mitt kontor

"Due diligence, due diligence, due diligence ... granska det en gång, granska det två gånger, granska det tre gånger."

Du utför alltid någon form av due diligence. I det här fallet vill du skura google för recensioner från tidigare investerare på en viss plattform. Det finns många sådana bloggar som granskar och betygsätter de många plattformarna där ute. Till och med nå ut till dem direkt när det är bekvämt, för att diskutera sina erfarenheter.

Dessutom är det viktigt att granska grundarna och ledningsgruppen. Inte bara nöjd med de korta bios de lägger in (om de alls gör). Google dem ... lära dig så mycket som möjligt. Om du är modig nog, arbeta upp en lista med frågor och skicka den direkt till dem. Naturligtvis bör nivån på due diligence alltid stå i proportion till investeringsnivån (använd dina vanliga "cent").

Eftersom det verkar som om lagen gäller för igångsättning, finns det ingen verklig oro för investerare eftersom statistiken säger att hälften av alla småföretag misslyckas under de första fem åren?

Detta är helt enkelt det gamla "risk / belöningsförhållandet" som alla investerare har tillämpat genom historien. Varje ansvarig investerare som tar de investerar på allvar bör diversifiera sin portfölj. I grunden sänks diversifiering till att fördela lämpliga delar av ditt tillgängliga investeringskapital till flera olika / skilda riskkategorier (och därför uppenbarligen tydliga avkastningskategorier).

Ju lägre risken är desto lägre är avkastningen ... Ju högre risk desto högre är avkastningen. Alla investerare vill ha åtminstone den avlägsna möjligheten att realisera en sann uppåtrikad potential. För att det ens ska vara i korten måste man utvidga diversifieringen till en mindre fördelning mot investeringar i högre risk och högre belöningstyp i portföljen.

Slutlig dom på Crowdfunding

Som jag tidigare nämnde kan crowdfunding vara spännande för dem som är trötta på den traditionella investeringen och letar efter alternativ till aktiemarknaden. Men den skarpaste sanningen om crowfunding är hur lätt det blir - nästan för lätt - för ett företag att samla in pengar från potentiella investerare. Potentiella investerare som förmodligen inte gör sina läxor och due diligence innan de gör en investering.

En finansiell finansiell planerare och blogga CFP Neal Frankle of Wealth Pilgrim delar dessa känslor i hans inlägg "Vad är Crowdfunding och varför det stinker dåligt". Här är en kommentar från hans inlägg:

Jag gillar inte det här investeringsalternativet eftersom de flesta småföretag misslyckas och eftersom de flesta investerare inte har träning för att upptäcka de få diamanterna i det grova. Som ett resultat tror jag att de flesta som investerar i dessa idéer kommer att förlora pengar.

Jag tycker att Neal är spot on och du kommer snart att se en speciell på 60 minuter om hur oskyldiga okunniga investerare utnyttjades av ett antal crowdfunding-system.

Ändå ser det ut som crowdfunding är på väg in så att du är bättre redo och börjar göra dina läxor om du tycker att du vill delta.