12 Vanliga IRA-misstag att undvika

IRAs (Individuella pensionsräkenskaper) är ett viktigt verktyg i pensionsplanering. Yngre investerare kan föredra Roth IRA, medan baby boomers kan välja den traditionella IRA.

När du går i pension kanske du vill konvertera alla dina pensionstillgångar till en rollover IRA. Så många val och ännu fler alternativ kan lämna någon överväldigad över vad rätt IRA ska välja när man planerar för pensionering. Om du har en IRA, se till att du undviker dessa 12 misstag:

1. Utnyttja inte sträckfördelningsalternativet eller inte ställa in det korrekt.

Den "sträcka IRA" är ett sätt för varje IRA-mottagare att maximera utbetalningar över hela hans livslängd. Att korrekt utse mottagare och informera dem om IRA-ägarens sträckförhållanden är nyckeln till att denna strategi ska fungera.

2. Att inte namnge eller uppdatera IRA-mottagare.

Att inte notera primär- och kontingentmottagare kan leda till fördelningen av IRA-tillgångarna till IRA-ägarens egendom, vilket resulterar i accelererad distribution och beskattning. Att inte behålla mottagarbeteckningar som är aktuella och samordna dem med andra fastighetsplaneringsdokument kan också leda till konflikter och oavsiktliga resultat.

3. Gör olämpliga spousal rollovers.

De flesta IRA: er listar ägarens make som huvudmottagare. En av de mest populära strategierna för en spousalmottagare är att helt enkelt rulla den ärvda IRA i sin egen IRA. Men i vissa fall kan det vara mer skatteeffektivt för en efterlevande make att hålla IRA som en ärvt stödmottagare IRA eller avstå från tillgångarna och därigenom tillåta dem att övergå till den ansedda mottagaren.

4. Inte utnyttja "IRD" om du är mottagare.

Vid IRA-ägarens död ingår hans eller hennes IRA i egendomen och skapar en skattskyldighet för fastighetsskatt (om tillämpligt) samt en inkomstskatt för mottagarna. Många IRA-mottagare inser inte att IRAs betraktas som "Inkomster i enlighet med en avkallad" (IRD), enligt 691 ci IRS-koden. IRD-beteckningen tillåter mottagare att ta ett federalt inkomstskatt för eventuella fastighetsskatter som betalas på IRA: s tillgångar, vilket begränsar dubbelbeskattningen av IRA-tillgångarna.

5. Rullande lågprisbaserade aktiebolag i en IRA.

Fördelningar från en kvalificerad plan som en 401 (k) beskattas generellt som vanlig inkomst; federala inkomstskattesatser varierar från 10% till 35% (från och med 2009). Om företagsbeståndet rullas in i en IRA beskattas framtida utdelningar som vanlig inkomst. Om istället bolagets lager tas ut som en schablonfördelning från den kvalificerade planen, beskattas endast aktiekostnaden som vanlig inkomst. Detta kallas Netto orealiserad värdering. (Obs: Fördelningen måste tas som lager, inte kontant.) Orealiserad kapitalökning (skillnaden mellan kostnadsbas och aktuellt verkligt marknadsvärde) beskattas inte förrän aktien är såld, där den skulle beskattas som långfristiga realisationsvinster som beskattas till en lägre skattesats än ordinarie inkomst (vid 2009 års skattesatser). Var noga med att prata med din skatterådgivare.

6. Inte utnyttja en Roth IRA.

En Roth IRA är en potentiellt värdefull pensionsresurs. Inte bara är kvalificerade uttag skattefria, men Roth IRA-utdelningar påverkar inte skattepliktigheten för social trygghet och Roth-konton övergår till förmånstagarna skattefria så länge som kontot passerar femårsregeln för kvalificerade utdelningar. Det finns inkomstgränser som påverkar berättigandet för en Roth IRA, så var noga med att prata med det här alternativet med din ekonomiska rådgivare.

7. Utnyttjande av ökade bidragsgränser.

Bidragsgränsen för 2009 är 5 000 dollar. IRA-ägare i åldrarna 50 år eller äldre kan göra ytterligare 1 000 dollar "catch-up" -bidrag 2009. Roth IRA-gränser och traditionella IRA-gränser är desamma.

8. Antag att en icke-arbetande make kan inte bidra.

Sanningen är att separata "spousal" IRAer kan upprättas för makar med liten eller ingen inkomst upp till samma gränser som arbetsgruppen.

9. Saknar viktiga datum.

Fastighetsskatt, om tillämpligt, beror på nio månader efter IRA-ägarens död. Samma tidsfrist gäller för förmånstagare som vill avstå från IRA-tillgångar. Senast den 30 september året efter årets ägarens död måste den mottagare vars förväntad livslängd kontrollerar utbetalningsperioden identifieras. IRA-mottagare som vill få utdelningar över en förväntad livslängd måste i allmänhet börja ta de nödvändiga utdelningarna senast den 31 december samma år.

10. Tar fel felbelastad minimidistribution (RMD).

IRA-ägare i sjuttiotalet är skyldiga att ta RMD ur sina konton varje år, baserat på värdet av alla sina icke-Roth-IRA. De som inte tar tillräckligt mycket ut varje år kan vara föremål för en federal inkomstskatt på 50% av det belopp som borde ha tagits som en RMD men det var inte. Konsolidering av pensionsmedel kan göra det lättare att hantera dessa utdelningar. Nuvarande lag tillåter en engångsupphängning av kravet att ta en RMD för 2009. RMDs måste återupptas 2010.

11. Placerar titeln på en IRA i förtroende.

Att göra en förtroende den verkliga ägaren till en IRA orsakar omedelbar beskattning - inklusive 10% straffavgiften om IRA-innehavaren är under 591/2 år.

12. Betala onödiga straff på tidigt (före ålder 591/2) IRA-utdelningar.

Så länge som uttag görs i enlighet med kraven i IRS-kodens avsnitt 72 (t), är det inte nödvändigt att betala böter på utdelningar från IRA innan ägaren är 591/2 år. Avsnitt 72 (t) möjliggör tre beräkningsmetoder för att bestämma väsentligen lika periodiska betalningar baserat på ägarens livslängd. Betalningarna måste fortsätta i 5 år eller fram till 591/2 år, beroende på vilken tid som är längre.

Andra saker att komma ihåg

IRA: s är inte investeringar

Det betyder att IRA tjänar som ett pensionskonto, inte en pensioneringsinvestering. Många tror att IRA: s är som en CD och de betalar en ränta. Detta är sannolikt sant om du investerar i en IRA hos din lokala bank. I det här fallet köper du en CD i IRA eftersom CD-skivor är det enda investeringsalternativet som finns tillgängligt (vissa banker har nu inhemska mäklarfirmor som låter dig sätta pengar i andra investeringar).

IRA: s är "investeringsfordonet"

Jag har alltid förklarat IRA som ditt eget personliga investeringsfordon. Du väljer då vilka passagerare som går in i ditt fordon. Den mentala bilden av clownerna i cirkusen som hyser in i den lilla bilen kommer alltid att komma ihåg. Du kan ha så många clowner i din IRA som du vill så lite som du vill. Du kan ha alla dina pengar investerade i Walmart-aktier eller sprida ut över 100 olika aktier (Du måste ha en stor summa pengar i IRA för att göra detta). Om du öppnar en traditionell eller Roth IRA hos ett mäklarfirma kan du investera i bara cd-skivor, men du öppnar också dörren till många andra investeringsalternativ, dvs aktier, obligationer, fonder, EFT: s livräntor. Då bestämmer vad din IRA betalar sig för den faktiska avkastningen på investeringen.

* Restriktioner, påföljder och skatter kan gälla. Om inte vissa kriterier är uppfyllda, äger Roth IRA-ägare måste vara 59 1/2 eller äldre och ha hållit IRA i 5 år innan skattefria uttag är tillåtna.