Tar summan på din pension: Bör eller borde du inte?

När du först går in i arbetskraften har du många beslut att göra när det gäller hur du ska finansiera dina pensionsår.

Efter år av tjänsteinkomst har snart pensionärer också några viktiga beslut om hur deras pensionskassor ska fördelas när de inte längre är i arbetskraften.

För privatpersoner som har en pensionsplan på plats, är beslutet om hur de ska ta sin pension en viktig med betydande konsekvenser.

På senare tid har jag träffat flera kunder som står inför en mycket viktig fråga,

“Ska jag rulla min pension till en IRA eller ta livstidsbetalningarna?”

Se, pensionsplaner kan distribueras på ett av två sätt.

1. Genom regelbundna avbetalningar mottagna under hela pensionsåren eller
2. Genom en engangsbelopp betalning (som kan rullas in i en IRA)

Det finns fördelar och nackdelar med varje alternativ, därför är det viktigt att väga varje alternativ noggrant innan du fattar ditt slutliga beslut. Här utvärderar vi fördelarna och nackdelarna om du borde eller borde inte ta enhetsbeloppet på din pension.

Kontroll av pensionsfördelningen

En av de potentiella fördelarna med att välja enhetsbeloppet är den extra kontrollen du har över pensionsfonder. Detta kan vara fördelaktigt eftersom de flesta pensionsplaner inte tar hänsyn till inflationen när man fastställer vad din månatliga livränta betalning kommer att bli under de kommande åren. När du väljer summa-alternativet har du kontroll över dina pensionsfonder och kan investera dem enligt vad som passar dig, vilket kan leda till ytterligare tillväxt under hela pensionsåren.

Kontroll är den största drivkraften som har lett till att de flesta av mina kunder väljer att rulla sina pensionspengar över. Senast hade jag en kund som sa: "Jag har jobbat för företaget 31 år på deras villkor, nu vill jag ta mina pengar på mina." Kunde inte ha sagt det bättre själv.

När du rullar över det bestämmer du när du vill ha dina pengar på dina villkor. Om du vill ha lite extra att förstöra dina barnbarn på en resa till Disney World, har du befogenhet att göra det.

Att ha kontroll kommer med sina risker.

Du måste vara försiktig med att inte gå på spendera och spendera risken att spendera din pension för tidigt. Genom att välja livränta har du en garanterad lön för resten av ditt liv och eventuellt din make om din pensionsplan tillåter det. För vissa som har svårare att hantera pengar kan det inte vara bra att inte ha tillgång till huvudmannen.

Jag har haft fall där klienten valde att ta det enskilda summan alternativet att de kunde kontrollera sina utgifter. Tyvärr kunde de inte och blåste igenom hela besparingen på kort tid. Nu har de lite besparingar och bara social trygghet beror på vid pensionering.

Pensionens säkerhet

Att välja att få din pension i en engangsbelopp, eliminerar säkerheten att få en månatlig check för resten av ditt liv, men du vet exakt hur mycket pengar du får. Tänk om exempelvis företagets finansiering av dina pensionsavgiften befinner sig i ekonomiska problem kan det leda till problem med dina pensionsersättningar. Det finns en federal byrå; Pension Benefit Guaranty Corp) som kan göra det möjligt för företag som registrerar konkurs, men det finns gränser för hur mycket pengar du får.

Från och med 2009 har PBGC försäkrade pensioner upp till 54 000 dollar för de som går i pension vid 65 års ålder. Om du är pension för mer än så och ditt företag går i konkurs, kan du beklaga att du inte hade tagit klumpen belopp.

Som jag nämnde ovan kan säkerheten att ha alla dina pengar på framsidan vara lugnande, men; Om du misshandlar det, kan du gå igenom det, och lämnar dig snabbt utan pension vid pensionering. Det är viktigt att göra en självbedömning av dig själv och dina utgifter för att se till att du inte gör detta misstag.

Estate planering: Glöm inte barnen

Annuitetsbetalningar upphör när du och din make har avgått. Genom att välja att ta emot din pension i en schablonbelopp, kan du planera din egendom till att omfatta mottagare av pensionskassor som inte används under din eller din make.

I huvudsak betyder det att om du oväntat gick bort och din make inte var för långt bakom dig, gick alla pengar som du betalat in till din pension tillbaka till företaget.

Ett annat exempel på när du inte tar summan

Som nämnts i den första punkten kan det vara attraktivt att ha kontroll över dina pengar när du vill ha det. Jag hade ett klientmöte år sedan med en gentleman som var en statlig anställd. Han närmade sig pension, men hade fortfarande några år kvar. I ett försök att locka några av de anställda att gå i pension tidigt erbjöd staten tidiga buyouts till de som skulle gå i pension omedelbart. I sitt fall var erbjudandet i närheten av $ 180.000.

Vid den tiden handlade han om kreditkortsskuld och vissa medicinska räkningar, så erbjudandet lockade. Jag påminde honom om att han tar kontrollen att han skulle ge upp sin garanterade lön vid pensionering. Om han arbetade bara några år till 55 år, var han och hans fru garanterad runt $ 2.500 per månad med pensionen. Bara en snabb beräkning med enkel ränta visade att om cirka 6 år skulle vara den jämnaste punkten för att ta de månatliga betalningarna.

Annars uttryckt, att efter 6 år var han i bättre form med livstidsavgiften för honom och hans fru.Ingen fråga. I det här fallet var det inte det rätta beslutet att ta enhetsbeloppet.

Ska du välja summan av summan?

Beslutet om hur du ska få din pension är en som inte bör tas lätt. Det finns flera faktorer att överväga och det beslut du fattar idag kommer att beskriva din livskvalitet för dina återstående år. Förmånerna som anges här kan också betraktas som nackdelar om de hanteras felaktigt, var därför säker på att du kan hantera din klumpsumma för att du ska få ekonomisk säkerhet i de kommande åren.

Om du känner att du inte kan hantera dina pengar korrekt eller helt enkelt inte vill ha besväret med att hantera investeringar och långsiktig planering, kan annuitetsbetalningar vara det bättre alternativet för dig och din familj. Det som är fördelaktigt för en familj kanske inte uppfattas som detsamma för en annan, så se till att ditt beslut är baserat på din unika situation och framtida behov. Om du fortfarande inte är säker, var noga med att träffa en kvalificerad finansiell planerare för att bedöma dina behov och se vilken riktning som är bäst för dig.