Kvalificerar du dig för Inkomstbaserad Återbetalning av Studentlön?

Jag skrev nyligen om att hantera ditt studielåns återbetalning. Tyvärr kan denna process vara mer komplicerad än den borde vara, och det blir ännu mer komplicerat när du möter flera återbetalningsstrategier.

Under de senaste åren har amerikanska regeringen presenterat nya studielånsåterbetalningsalternativ som syftar till att underlätta den ekonomiska belastningen hos individer och familjer som kämpar för att återbetala sina lån. Återbetalningsplanen som skapats speciellt för dem som har en hög låneskuld i förhållande till deras inkomst kallas Inkomstbaserad återbetalningsplan (IBR).

Vilka lån är berättigade enligt inkomstbaserad återbetalning?

Beroende på när du har utbetalat ditt lån kan ditt lån vara under det gamla Federal Education Loan-programmet (FFEL), eller det kan vara under William D. Ford Federal Direct Loan Program. Om ditt lån betalades ut efter juli 2011 kommer det att bli ett direktlån. Om det utbetalades före 1 juli 2011 kan det vara ett program.

Här är en lista över stödberättigande lån:

• Direkt subventionerade lån
• Direkt oundersökta lån
• Direkt PLUS-lån gjorda för examen eller professionella studenter
• Direktkonsolideringslån utan underliggande PLUS-lån till föräldrar
• Subsidierade Federal Stafford Lån
• Unsubsidized Federal Stafford Lån
• FFEL PLUS Lån till akademiker eller professionella studenter
• FFEL-konsolideringslån utan underliggande PLUS-lån till föräldrar

Här är de lån som inte är stödberättigande:

• PLUS lån till föräldrar
• Konsolideringslån som inkluderar underliggande PLUS-lån till föräldrar
• Privata utbildningslån

Hur den inkomstbaserade återbetalningsplanen fungerar

IBR är utformat för låntagare som har behov av att minska sina månatliga betalningar, men vill inte kvalificera sig för full ekonomisk svårighet eller uppskjutning. Du kommer att kvalificera dig för IBR om det sammanlagda månatliga beloppet du måste betala på dina bidragsberättigade studielån enligt 10 års återbetalningsplan är högre än det månatliga belopp du skulle betala enligt IBR. I huvudsak skulle detta vara de flesta studenter.

Din månadsbetalning enligt IBR baseras på din inkomst och din familjstorlek och justeras varje år utifrån samma kriterier. Dina månatliga betalningar är i allmänhet det lägsta beloppet för någon återbetalningsplan, och de sprids över 25 år. Du måste också skicka in årlig dokumentation till din låntjänsteman för att ställa in ditt nya betalningsbelopp för nästa år.

Fördelar med inkomstbaserad återbetalning

IBR-återbetalningsprogrammet gör att du kan betala lägsta månadsbeloppet som möjligt och fortfarande står i gott skick på ditt lån. Du förlorar inte möjligheten att konsolidera dina lån i framtiden. Du gör dina månatliga betalningar utifrån vad du har tjänat, så om din inkomst eller familjestatus ändras från ett år till nästa kan dina utbetalningar justeras för att avspegla denna förändring.

Du har också fortfarande tillgång till det 10-åriga public service-lånets förlåtelseprogram samt att ha alla lån som förlåtits efter 25 års återbetalning enligt IBR.

Nackdel med inkomstbaserad återbetalning

Den mest uppenbara nackdelen med denna plan är att du kommer att betala mer intresse över lånets livstid. Spridning av ditt återbetalnings schema till 25 år minskar dina månatliga betalningar, men du kan betala betydligt mer intresse i samband med ditt återbetalning av lån.

Du måste certifiera din behörighet och inkomststatus varje år. På samma sätt som att skicka in en FAFSA, kommer denna information att användas för att beräkna hur mycket månatliga betalningar du ska göra under de kommande 12 månaderna.

Få hjälp med att ansöka om IBR

Det låter som om det kan vara förvirrande, men det behöver inte vara. Du kan anmäla dig till dessa program gratis på StudentLoans.gov.

Du kan också ringa din studielånservice och starta processen med dem.

Du behöver aldrig registrera dig hos ett tredje part om du vill ändra dina betalningar, men du kan. Inse bara att någon tredje part hjälper dig med något som du kan göra gratis.

Om du inte är helt säker på var du ska börja eller vad du ska göra, överväg att anställa en CFA eller CFP för att hjälpa dig med dina studielån. Vi rekommenderar Studentlånsplaneraren för att hjälpa dig att sammanställa en solid finansiell plan för din studielånskuld. Checka utStudentlånsplanerarenhär.

Poängen

Att välja ditt studielåns återbetalningsplan har blivit mycket mer komplicerat de senaste åren, men jag tror det kan vara bra. Jag tror att det tvingar människor att ta ett ögonblick och verkligen förstår sina studielån, och det ger också välbehövlig lättnad för människor som kämpar ekonomiskt.

Ditt mål bör alltid vara att betala dina studielån så snart som möjligt. Ju längre du bär balans, ju mer intresse kommer du att betala. Ditt mål bör vara att välja den kortaste återbetalningstiden som du har råd med. För vissa kan det vara den 10-åriga standardplanen, medan för andra kan du behöva göra inkomstbaserad återbetalningsplan. Att förlänga ditt löneutbetalningsschema ut är alltid bättre än att du saknar en betalning eller försummar på dina studielån.

Målet är att få dina lån avbetalda så snart som möjligt genom alla möjliga medel!

Har du någonsin funnit IBR för dina studielån?