Vad är ömsesidiga fonder och fördelarna med att investera i dem

Även om du inte har någon erfarenhet kan du investera i aktiemarknaden och ha professionella investerare på din sida som gör alla beslut.

Hur exakt är det gjort du frågar? Genom fonder.

Vad är en ömsesidig fond?

Ömsesidiga fonder är en korg av aktier grupperade med ett gemensamt tema. Till exempel kommer en tekniskt inriktad fond att ha en mängd olika teknikbaserade aktier i den.

En obligationsfond kommer att bestå av olika obligationer. Det finns många typer av fonder att välja mellan beroende på vad du söker.

Investerare köper aktier i en fond, vilket skapar en pool av pengar för fonden att investera. Fondförvaltare använder denna pool av pengar för att köpa aktier för fonden.

Eventuell avkastning på köpta aktier skickas till investerare via fonden. Detta kan vara i form av kapitalvinster och utdelningar.

Inte alla fonder innehåller aktier som har ett gemensamt tema. Vissa försöker efterlikna den breda aktiemarknaden.

Detta kan innebära att fonden innehåller många fonder som inte har någon relation till varandra och är väl diversifierade.

Vissa fonder är högt utnyttjade. Dessa medel kallas 2X eller 3X. Till exempel försöker en S & P 500 2X Bull-fond att återvända två gånger S & P 500-prestanda. En 2X Bear gör motsatsen. Det går upp två gånger så mycket som S & P 500 går ner.

Leveransbaserade medel bär mer risk än icke-hyrda medel eftersom de också kan sänkas i värde mycket snabbare än motsvarande icke-hyrda fond.

Låt oss nu titta på för-och nackdelarna med att äga fonder.

Fondprofiler

Ömsesidiga fonder förvaltas av investment professionals. Människor som har mer erfarenhet än dig eller jag. Dessa fondförvaltare har också de moderna fondföretagens fulla resurser till deras förfogande.

Det finns två typer av förvaltade medel - aktiv och passiv. Aktivt förvaltade medel använder en unik strategi för att generera avkastning. Passivt förvaltade medel, ibland kallade indexfonder, försöker bara att replikera indexet som de spårar.

Vanguard är det största passivt förvaltade fondbolaget, som visas nedan.

Jack Bogle, fadern till indexinvestering och grundare av Vanguard, hade detta att säga om aktiva vs passivt förvaltade medel: "De aktiva cheferna har en filosofi som de kan vinna.

De kommer in på kontoret varje dag och säger: "Pojke, Mark, jag kommer att släcka dig i dag," och de gör det inte.

När de har ett dåligt år säger de att det är det året. Jag ska göra det nästa år. Det är ett hårt företag och det är inte utgiftsförhållandena som måste skäras, men också handeln. Transaktionskostnaderna är mycket höga - de är dolda. de kommer inte att berätta vad de är - de är där och de är stora. "

Ömsesidiga fonder är också väl diversifierad. Eftersom många lager köps och inte bara en, är risken spridd över en korg av aktier. Ju mer diversifierad en fond, desto mindre risk bär den.

Till exempel bär en techfond större risk än en bred marknadsfond. Men en teknisk fond är mindre riskabel än att ha en enda teknisk aktie.

Likviditet är inte ett problem med fonder i de flesta fall. När en order för att sälja aktier är upptagen, kommer dina aktier att likvideras i slutet av dagen. Den enda tiden där det kan vara ett problem med likviditet är under en stor finansiell händelse, såsom finanskrisen 2008/2009.

Mutual Fund Cons

avgifter kan vara hög på aktivt förvaltade medel. En årlig avgift på 2% är inte ovanligt. Årsavgiften består av komponenter som front-end (debiteras vid inköpsdatum) eller back-end-belastning (debiteras vid försäljning) och 12B-1 (marknadsavgift som ingår i totalavgift).

Medan aktivt förvaltade medel har höga avgifter, tänk på att passivt förvaltade medel kan ha avgifter så låga som 0,08%. Det är bara $ 8 på varje $ 10.000 investerat.

Ömsesidiga fonder kan inte öppnas eller stängas under handelsdagen. Du måste vänta tills slutet av dagen för att komma in eller ut ur en fond.

Skatteeffektivitet måste också beaktas. Vissa medel kommer att fördela kapitalvinster under varje år. Du måste betala skatt på eventuella realisationsvinster. Andra medel kan skjuta upp kapitalvinster i senare år, vilket ger en större fördelning och mycket högre skattekostnad för dig.

Slutsats

Det har skett en bred rörelse de senaste åren ifrån aktivt förvaltade fond för att passivt hantera eller indexera medel. Huvudsakligen på grund av deras prestanda och lägre förvaltningsavgifter.

Passivt förvaltade medel är också mer skatteeffektiva eftersom de inte handlar lika mycket som aktivt förvaltade medel.

Vilken typ av fond du väljer att välja, kommer du nu att vara beväpnad med information om sina fördelar och nackdelar, så att du kan fatta ett mer informerat beslut.

Investerar du i fonder? Varför eller varför inte?