Den ultimata guiden för att hantera pengar i dina tidiga 20-tal

De första åren efter college är en intensivt spännande tid.

Du har slutat skolan, du har planerat att flytta ur föräldrarnas hus, och du har börjat en karriär och får betalt. Kanske inte så mycket som du skulle vilja, och kanske inte så mycket som några av dina vänner gör, men du börjar äntligen se lite pengar i.

Du är i början av ditt liv som vuxen, och du är till sist i kontroll över dina pengar.

Hur man hanterar pengar i 20-talet

Det har sagts att "en början är en mycket känslig tid" och början på ditt ekonomiska liv är inte annorlunda: din rikedom i 30-talet och 40-talet kommer i stor utsträckning att bestämmas av de ekonomiska besluten som görs strax efter college.

Trycket är på för att du ska fatta beslut som säkerställer din säkerhet och självständighet senare i livet.

Läs vidare för att ta reda på hur du lägger grunden för ekonomiskt oberoende, hur ditt sociala liv påverkar dina personliga besparingar och hur du kan komma in i trettiotalet med en rättvis del av rikedom och eget kapital under ditt bälte.

Om möjligt, Lev hemma och bygg upp ett nötkreatur

Av alla de månatliga räkningar som du har, lägger du ett tak över huvudet kommer du troligen att ta den största biten av din lönecheck - den genomsnittliga personen spenderar ungefär en tredjedel av sin inkomst på bostäder.

Så hur kan du få din bostadskostnad att gynna dig? Din bästa insats är att leva hemma ett tag.

Efter skolans frihet och självständigheten att bo i student- eller bostadshus verkar idén om att leva med mamma och pop ... typ av hemskt, verkligen!

Men förutom tält-boende eller lägenhet-häftning, kommer du aldrig att få det bättre som hyresgäst: dina föräldrar kan begära ett par hundra dollar i hyra varje månad, men den hyra brukar komma med ett fullt möblerat hus, betalda verktyg och lagrade skåp.

Föräldrar kan göra tuffa rumskamrater, men över några månader kan du spara ett par tusen dollar och få din egen plats ... eller hur?

Hitta några (bra) rumskamrater

Rätt på spara, fel på att få din egen plats!

Att betala fullt pris för bostäder kan vara lönecheckare. Ett-rumslägenheter i någon större stad är en stor kostnad - vanligtvis omkring 1 000 dollar i månaden - och det kan vara brutalt för någon precis utanför skolan.

Om du gör mellan $ 40.000 och $ 50.000, skulle hyran vara ungefär hälften av din månatliga lönecheck. Att ha sekretess är trevligt; Att ha pengar är trevligare.

Om du flyttar till ett område där du känner människor, ring några samtal och ta reda på om någon av dina gamla vänner söker bostäder.

Om du flyttar till ett område där du inte känner en själ, slå upp Craigslist och börja titta - men var väldigt, mycket selektiv. Det är bättre att vänta en månad eller två och hitta en idealisk rumskompis än att spendera ett årslångt leasingavtal med en galning. Om du är typen "i sängen", kan en rumskompis med ett band vara en dålig idé för dig.

Vad för vilken stadsdel att bo i, här är min favoritstrategi för att hitta bra hyrespriser: undvik höftkvarteren. Om det finns trevliga restauranger, konstgallerier och fastighetsmäklare på varje kvarter, är det för sent - det kvarteret har flyttat norr om ditt prisklass.

Istället letar du efter telltale tecken på upp-och-kommande grannskap. Leta efter en växande konstnärssamhället (svältande artister vet vanligtvis hur man sträcker en dollar tills det är tunnare än en tråd, och de brukar hitta bra ställen att leva); några nya men högklassiga restauranger (mindre än två år gamla) som folk i din stads Time Out-tidskrift nämner; och 99-centra butiker på grannskapets huvudremsa (det betyder ofta att familjer bor i grannskapet och att det är i allmänhet säkert).

Om du kan hitta de tre faktorerna kan du ha hittat nästa hot spot, och du kan hitta en billig men charmig lägenhet till ett bra pris.

Slutligen, om tanken att spara pengar inte räcker för att motivera dig, Tänk på det sociala värdet av att ha rumskamrater. Skaparna av sitcom "Friends", Marta Kauffman och David Crane sammanfattade det bra: din 20-tal handlar om "sex, kärlek, relationer, karriärer, en tid i ditt liv när allt är möjligt. Och det handlar om vänskap, för när du är singel och i staden är dina vänner din familj. "

Hantera din underhållningsbudget

När folk försöker tweak sina budgetar så att de kan spara mer, tenderar de att titta på artiklar i kalkylbladet - bostäder, bilbetalningar, mat, underhållning - och ta reda på hur man spenderar mindre på den specifika artikeln.

Vad de flesta glömmer är att de här raderna är effekten, inte orsaken. När du vill ändra din köpvanor, du måste överväga vad som motiverar dig att spendera pengarna.

För tjugoårsåldern är området för bortskaffande av utgifter oftast underhållningskategorin. Utgifter relaterade till sociala händelser kan vara uppseendeväckande höga för människor i 20-talet, och alla försök att spara pengar brukar vara så här: "I förra månaden spenderade jag 450 dollar på konserter, restauranger och vägresor. den här månaden ska jag försöka spendera hälften av det. "

Instinkten är rätt - att hitta de kostnadseffektiva budgetområdena som kan trimmas och försöka sänka dem - men utförandet misslyckas ofta, eftersom budgeteren vanligtvis inte tittar på Varför så mycket pengar spenderas på underhållning: för att under din 20-tal är din sociala kalender i stor utsträckning planerad av dem runt dig.

Lyder följande ljud bekant? "Vi fick bara biljetter för att se [band som alla älskar]. $ 100 vardera. Jim, Ted, och [alla andra du älskar] kommer att vara där. Är du inne? "Vem skulle inte vilja göra det? Det låter som en massa roliga!

Eller, "Kristin blev precis främjad, och vi tänker alla på en tjejs helg i Vegas. Du i? "Låter episk! Självklart är du inne!

Så hur kan du utöva mer kontroll över dina underhållskostnader? En enkel strategi: Var den som bestämmer planerna för din grupp av vänner och gör rimliga priser.

I stället för lördagskvällar i baren - där man köper en runda för alla kostar minst $ 50 - ha ett husfest och få alla att ta en sexpack eller en flaska vin eller sprit.

I stället för att gå till en het ny restaurang planerar du en grillfest i parken och har alla en maträtt.

I stället för att gå på den dyrbara semestern som din vän föreslog, gör det en vecka att skanna Priceline, Travelocity, Orbitz eller Hotwire för att hitta dolda pärlor.

Kortfattat, utforma din sociala kalender, så att du inte kapas av din sociala kalender.

Tricket är att schemalägga allt före tid, och det kan ta lite ansträngning. Men den fina delen är att du alltid har något att göra!

Det kommer alltid - alltid - att vara billiga och roliga förpliktelser som du måste betala för. Du kommer ha vänner som gifter sig och insisterar på att ha ett målbröllop, och du kommer vara inbjuden på billiga semesterar planerade av en vän.

Men du kan budgetera för dem, och de kommer att bli överkomliga om du gör schemat resten av tiden.

Köp (Hyr inte!) En pålitlig bil

Om du bara har examen från en fyraårig högskola har du rätt att känna dig stolt. Du har spenderat tusentals timmar på att studera (och lika många timmar), du har handlat med fina professorer och kollat ​​över betyg, och du har varit med i fler gruppprojekt än vad du skulle bry dig om att komma ihåg.

Och om du är som många nya grader, vill du fira den prestationen genom att skaffa dig en present.

För många människor är den "present till dig själv" en bil. Tyvärr gör många nya grader förfärliga beslut när det gäller det första köpet av en bil, och hyra - istället för att köpa - sina första fordon.

Misstaget är vettigt: bilköpet efter högskolan är ofta det första stora, oberoende ekonomiska beslutet du gör, och det brukar genomföras i firande anda och med en knäppte naivete om hur mycket bil du verkligen behöver. Bilförsäljarna ber för den kombinationen av omständigheter.

Så om du är i 20-årsåldern och du köper din första bil så här är hur du vill spela det:

Om dina föräldrar har erbjudit dig att köpa en bil som en gåva, gör dina läxor och hitta en begagnad bil vars tidigare ägare var noga med sin omsorg. Scour Craigslist, prata med familj och vänner, och titta på MSN Autos.

Med ord från Mr Money Mustache, letar du efter "en noggrann och rikande person som har barnat sin begagnade bil och gjort allt planerat underhåll, men säljer det billigt eftersom de inte behöver pengarna verkligen."

Det kan ta lite tid, och du kanske vill skynda på saker och hitta något du gillar (speciellt som du ser dina vänner att få bilar). Men ditt tålamod kommer att löna sig i slutändan, när du kör runt i ett inbetalat fordon som säkert kommer att hålla i många år.

Om du inte har tillräckligt med pengar för att köpa en bil direkt måste du spara tillräckligt för en betydande betalning och följ sedan samma process: titta på Craigslist, prata med familj och vänner och kolla på MSN Autos.

Få en uppfattning om vad du letar efter i bilutrymme, gas körsträcka, körd mil. Ta reda på ett månatligt belopp som du kan betala, och glöm inte att hitta i bilförsäkring, gas, vägtullar och underhåll.

Om du inte kan köpa en bil direkt från en pålitlig och känd källa, gå till en ansedd bilförsäljare och finansiera en bil utan leasing.

Så varför är det så viktigt att finansiera en bil, i motsats till att hyra den? För när du finansierar en bil, i slutet av din betalningsperiod, har du en materiell tillgång som du äger direkt. Det är 100% din, och det är förmodligen det första big-ticket-objektet du helt kan hävda.

Men ännu viktigare, när du äger din bil, kommer du att ha noll månatliga betalningar att göra, och kraften i din lönecheck ökar. Att ha en kostnad försvinna så är det ungefär samma sak som att få en höjning.

När du hyr en bil, i slutet av din leasingperiod - har du rätt tillbaka där du började, och du måste börja en ny uppsättning månatliga betalningar.

Om du är i mitten av 20-talet och har tjänat en höjning eller kampanj gäller samma princip: du kommer att bli frestad att belöna dig själv med något stort. Bekämpa uppmaningen och köp något som kommer att gynna dig ekonomiskt, i stället för att skada din budget.

Gör extra betalningar på dina studielån

Om du har examen college under de senaste fem till åtta åren har du förmodligen en enorm mängd studielån.Utan någon avsiktlig åtgärd kommer du att betala dem ut för dubbelt så mycket tid du ursprungligen planerade. Här är varför:

De flesta lån har en betalningsperiod på 10 år och en obligatorisk betalning varje månad. De genomsnittlig skuld för college grads är nästan $ 30.000, och månatliga betalningar är ofta mellan $ 350 och $ 500 (beroende på räntesatsen). Att $ 350 eller $ 500 kan vara ganska brant, så långivare tillåter låntagare möjligheten att förlänga lånets längd till 20 eller 25 år och sänka de månatliga betalningarna till cirka 200 dollar.

Eftersom budgeten för en twentysomething är vanligtvis ganska tight, låter det som en utmärkt idé. Den lägre betalningen gör det mer sannolikt att en ny grad kan leva inom hans eller hennes sätt.

Avvägningen är givetvis att ju längre du betalar ut dina lån desto mer intresse betalar du. Så vad ska du göra?

För det första, om det är möjligt för dig att välja den 10-åriga återbetalningsplanen, gör så. Det kan sticka lite, men att komma ut ur skulden snarare än senare är alltid en bra idé.

För det andra, förbered din budget så att du göra en extra betalning varje månad mot huvudbeloppet på ditt lån (det belopp som du ursprungligen lånade). Det behöver inte vara mycket - några veckor kan det vara $ 50; Andra veckor kan det vara $ 10 - men skicka in det och minska det belopp som du har lånat. Troget att göra extra betalningar kan minska längden på din betalningsplan med år.

Men här är den viktigaste delen: se till att din extra betalning tillämpas på lånets huvudstol. Din långivare har beräknat hur mycket pengar du lånat, och sedan beräknat räntesatsen du är skyldig dem under lånets livslängd.

Vissa långivare kommer att ta några extra betalningar du gör och tillämpa det på dina framtida räntebetalningar, istället för att söka det till huvudmannen - en lektion jag lärde mig på den svåra vägen. När du skickar in dina extra betalningar, följ upp med ett telefonsamtal för att se till att pengarna tillämpas på rektorn du är skyldig, och inte för intresset.

Börja planera din pension

Att spara för pensionering i 20-årsåldern - när pension är en hel livstid borta - verkar nästan som ett slöseri, eller hur? Du har fyra decennier för att börja lägga pengar. Varför gör den insatsen nu när din budget är så tätt?

I en grym vridning av ödet, Den mest effektiva tiden att bidra till din pensionsfond är mellan 22 och 30 år - När du är mest sannolikt att tjäna minst. När du börjar spara för pensionering i tjugotalet, har dina pengar år - de fyra decennierna jag nämnde - att växa.

Albert Einstein kallade sammansatt intresse "världens åttonde underverk", och han hade rätt - pliktfullt att spara i tjugoårsåldern kan vara skillnaden mellan hundratusentals dollar i banken vid pensionering eller miljoner. Så du måste börja spara för pensionering, och snart. Hur snart?

Det kan låta dumt, men du måste börja tänka på din karriärs sista dag på din karriärs första dag.

Under din första veckan på jobbet, gå vidare till din HR-avdelning och lär dig allt du kan om de program de erbjuder. Vad är deras 401 (k) plan som? Kommer de att matcha dina bidrag? Många företag gör det. Har företaget en pensionsplan? Om så är fallet, vad behöver du göra för att bli fullvärdig?

De flesta företag kräver en tjänstgöringstid på fem till tio år. Ta dig tid, gör ansträngningen och lär dig allt du kan om dina alternativ.

Om du inte följer något av de andra förslagen i det här inlägget, följ den här. Börja spara för din pension så fort du kan. Det kraftfullaste investeringsverktyget är tid, och när du är på tjugoårsåldern kan du vara fattig i pengar, men du är rik på tiden. Använd den klokt.

Utveckla din finansiella kunskapsbas

Vissa twentysomethings har tur: de har en förälder eller en familjvän som har visat dem hur man får ut det mesta av varje dollar som kommer sin väg.

Eller, ännu bättre, erbjöd deras gymnasium eller högskola klasser i personlig ekonomi. Dessa människor är de lyckliga.

Resten av oss känner sig ofta överväldigade i våra tidiga karriärår och måste styra allt tillsammans när vi går vidare.

Så börja jobba! Med förståelsen att tiden är pengar och du är i tjugoårsåldern (och därmed rik på tiden) börja bygga en ekonomisk kunskapsbas så att du kan maximera varje dollar som kommer din väg. Lär dig om de stora ekonomiska uppgifterna, till exempel:

• Hur man investerar och bygger din förmögenhet genom aktier, fonder, indexfonder och obligationer
• Så här ställer du in och behåller en budget: hur man håller reda på var dina pengar gick förra månaden och hur man planerar var den ska gå nästa månad
• Hur man bor på det billiga och minskar var och en av dina individuella utgifter

Du kommer också att överväga de mer granulära objekten, till exempel:

• Hur man planerar en semester på billiga genom att hitta prisvärda hotellbjudanden och gästpaket
• Hur man använder kreditkortsbelöningar program och miles program, så att även köpa matvaror eller göra andra små inköp blir en investering
• Hur man sparar för de stora livshändelserna som kommer till din väg, som bröllop, födelsedagar och semesterutgifter

Det kan låta lite skrämmande, och det kan låta som mycket arbete. Men kom ihåg, ju mer ansträngning du lägger in desto mer rikedom kommer du att få av det.

Överväg att köpa ett hus

Medan inte alla instämmer många personalekonomiska experter pekar på att köpa ett hem som ett viktigt personligt finansiellt mål för tjugoårsåldern.

Oavsett om du tittar på en berättare i förorten, en lägenhet i centrum eller ett hus i landet, måste du starta en fond och börja den långa resan mot att köpa ett hem.

Varför köper ett hus så bra? Jag kunde lista en rad olika orsaker (inklusive skatteavdrag, uppskattning, eget kapital och låneförmåga, för att bara nämna några), men den som tycks resonera djupt med människor är den stabilitet som äga ett hem kan erbjuda.

Med hypotekslån låser du i stort sett samma bostadsbetalning i trettio år, medan hyresgästerna sannolikt måste betala högre och högre kostnader för bostäder. Sedan, efter att din hypotekslån slutligen betalats, minskar dina bostadsbetalningar betydligt! (Observera att jag sa din bostad betalningar minska, inte nödvändigtvis din bostad kostar, eftersom du är ansvarig för hemförsäkringar, reparationer, landskapsarkitektur och allmän underhåll.)

För mer om beslutet mellan köp och hyra, kolla in den här artikeln från Time Magazine.

Slutgiltiga tankar

Dina 20-tal är en spännande tid: du skapar karriärmöjligheter, bygger relationer och tar emot nya ekonomiska ansvarsområden.

Ju tidigare du behärskar det ansvaret desto närmare är du ekonomiskt oberoende. Följ riktlinjerna ovan och titta på när din förmögenhet växer!

Din tur: Om du är på 20-talet, vad är din största ekonomiska ersättning? Om du är äldre, vad är ditt bästa ekonomiska råd för dagens twentysomethings?

Matthew Burke är en socialarbetare och karriärrådgivare som är väldigt glad att han började spara tidigt. På fritiden cyklar han mountainbikes, modefåglar och kör en plats som hjälper människor att välja en frisörskola och starta egna barberbutiker.