GFC 094: Netto orealiserade värderingsregler 💲💲💲

http://traffic.libsyn.com/goodfinancialcents/GFC_094_NUA.mp3

Jag kommer aldrig att glömma det konferenssamtal jag hade med en klient som gjorde sig redo att gå i pension från företaget hon jobbat i 20 plus år. Hon hade sparat så mycket som livet hade tillåtit henne att och de flesta var investerade i företagets lager som anställde henne hela tiden.

Nästan drabbade utlösaren .... Vi var redo att ge instruktionerna att göra en 401k Rollover strax innan vi lärde oss att hennes kostnadsbas i börsen var mycket låg och hon hade en NUA (Netto orealiserad värdering) möjlighet att överväga. När vi lärde oss det satte vi det på håll och jag hade lyxen att försöka förklara vilka Netto orealiserade värderingsregler var över telefon. Om du inte vet, är det inte det klokaste beslutet att förklara NUA-reglerna via telefon. Att inte ha den visuella fördelen med riktigt snygga flödesdiagram gör det väldigt svårt. På ett riktigt sätt, Netto orealiserad uppskattning måste ses som fullt uppskattad.

Vad är Netto Orealiserad Värdering Hur som helst?

Vad är det här NUA du redan frågar? NUA är en gynnsam skattebehandling på arbetsgivarens värdepapper (vanligtvis lager) för engångsfördelningar från en kvalificerad pensionsplan. Fler och fler företag erbjuder arbetsgivarlagret som ett investeringsalternativ inom sina kvalificerade planer, vilket gör det möjligt för NUA att tillhandahålla en potentiellt lägre skattepost. Netto orealiserad uppskattning är skillnaden mellan den genomsnittliga kostnadsbasen för aktierna i arbetsgivarbolagets aktie som har köpts under åren då den ackumulerades och det nuvarande marknadsvärdet av dessa aktier.

NUA är viktigt om du distribuerar högt uppskattat aktiebolag från din skatteförskjutna arbetsgivares sponsrade pensionsplan, till exempel en 401 (k).

IRC 402 gör det möjligt för anställda att ta en schablonfördelning av sin kvalificerade plan, betala vanlig inkomstskatt på kostnadsbasis och sedan betala långsiktiga realisationsvinster på tillväxten, även om de säljer det samma dag. Låter det för bra för att vara sant? Det är faktiskt ett utmärkt sätt att ta fördelningar på mycket uppskattat aktiebolag. Det kan till och med vara ett mer fördelaktigt sätt att ta en utdelning på beståndet än att rulla över det till en annan pensionsplan, som en IRA - åtminstone i vissa fall.

Kvalifikationer för att NUA ska fungera:

För att skapa en NUA finns det en lång lista över krav som måste uppfyllas:

Arbetstagaren måste ta en schablonfördelning från pensionsplanen.
Det är inte tillåtet att dela ut delbetalningar. Fördelningen ska ske inom ett år efter a) separation från din arbetsgivare, b) nå minsta ålder för distribution, c) bli handikappad eller d) vara avliden.
Distributionen måste innehålla alla tillgångar från alla konton sponsras av och hålls genom samma arbetsgivare
Alla lagerfördelningar måste tas som aktier - de kan inte konverteras till kontanter före distributionen.
Hela intresseintäkterna i pensionsplanen måste delas ut.
Arbetstagaren kan vara föremål för 10% straff för förtidig utdelning om han eller hon är yngre än 59 ½, om inte arbetstagaren uppfyller ett undantag från förtidspensionsavdraget enligt avsnitt 72 (t).
Kostnadsbasen är lagrets marknadsvärde (FMV) vid köpstidpunkten, oavsett om arbetsgivaren eller arbetstagaren har bidragit med pengarna.
NUA får inte ett steg i grund vid döden, det behandlas istället som inkomst för en decedent.
Om det finns någon extra vinst över NUA kommer de långsiktiga / kortfristiga realisationsvinsterna att bestämmas med hänsyn till innehavsperioden efter distributionen.
Inga obligatoriska minsta fördelningar (RMD) krävs.

Dessutom kan du bara göra en NUA om arbetsgivarföretagets lager ursprungligen köptes och hölls i skatteuppskjuten konto, som en 401K. NUA gäller endast för anställningsföretagets aktie, vilket innebär att förmånen inte är tillgänglig för enskilda aktier av icke-arbetsgivande företag som du kanske har hållit i ditt konto. Roth IRA-begränsning. Roth IRAs kvalificerar sig inte för NUA-behandling eftersom de inte är skatteuppskjutna och mäklarkonton kvalificerar sig inte för att de i allmänhet är föremål för kapitalvinstskatten ändå.

Varför en NUA kan vara bättre än en Rollover

Det är säkert inte sant i alla fall, men det kan fungera till din fördel under vissa omständigheter. Om din 401) k plan har en stor mängd arbetsgivarlagret och det har uppskattats väsentligt borde du väga fördelarna och nackdelarna mellan att göra en NUA och rulla över aktiebeståndet i en IRA tillsammans med de övriga investeringarna som innehas i arbetsgivarplanen. Det primära beloppet är att uppskattningen på arbetsgivarlagret över sitt ursprungliga köpeskilling kommer att bli föremål för långsiktig kapitalvinstskatt snarare än vanlig inkomst. Så låt oss först titta på fördelarna med den långsiktiga kapitalvinstskattesatsen. Den långsiktiga kapitalvinstskattesatsen är lägre än de ordinarie inkomstskattesatserna och gäller för investeringar som hålls längre än ett år. Det finns tre långsiktiga kapitalvinstskattesatser, och de är baserade på din vanliga inkomstskattefäst enligt följande:

Om din vanliga inkomstskatt är 15% eller mindre är din långsiktiga kapitalvinstsats 0.
Om din vanliga inkomstskatt är mellan 25% och 35% är din långfristiga kapitalvinstprocent 15%.
Om din vanliga inkomstskatt är högst 39,6% är din långfristiga kapitalvinstsats 20%.

Hur är NUA mer fördelaktigt än att helt enkelt hålla beståndet i arbetsgivarens plan och sedan göra en direkt övergång till en IRA? Det beror helt på din vanliga inkomstskatt, kostnadsbasen för ditt lager och ditt nuvarande behov av pengarna. Varning: Om du tar en fördelning av arbetsgivarlagret och det stiger i pris till bortom det värdet vid tidpunkten för distributionen kommer den extra vinsten att beskattas till de ordinarie inkomstskattesatserna, såvida inte försäljningen sker minst ett år efter distributionen, kvalificerad det som en långsiktig vinst.

När en NUA fungerar bättre än en Rollover

Låt oss säga att du är i 15% inkomstskatt konsolen - vilket också innebär att eventuella långsiktiga realisationsvinster som du medför kommer att vara i 0% långsiktiga kapitalvinstskatt konsolen. Du har $ 100 000 i 401 (k) av en tidigare arbetsgivare, varav 20 000 dollar är i arbetsgivarlagret. Aktien köptes till en total kostnad av $ 4000, vilket innebär att de nu speglar en vinst på totalt 16.000 dollar. Du har 80 000 dollar av 401 (k) - den icke-arbetsgivande aktieportionen - rullade över till en självstyrd IRA, som helt skyddar den från inkomstskatter. Men du kan ha ett omedelbart behov av åtminstone några av de 401 (k) pengarna, så du tar emot arbetsgivarbeståndet, eller närmare bestämt har du överfört dem till ett skattepliktigt investeringskonto där de kan likvideras med kort varsel. Även om beståndet har ett totalt värde på $ 20.000, är endast $ 4 000 av det - din kostnadsbas i aktien - föremål för inkomstskatt. Eftersom du är i 15% ordinarie inkomstskattefäste, måste endast $ 600 av $ 20 000 överföringen betalas för skatter ($ 4 000 X 15%). Om du bestämmer dig för att sälja aktien, kommer du att inse en $ 16.000 vinst. Men eftersom du är i 0% fästet för långsiktiga realisationsvinster Det finns ingen skattskyldighet på grund av försäljningen av aktien. På så sätt kan du få omedelbar tillgång till intäkterna från försäljningen av $ 20.000 i arbetsgivarlager från din 401 (k) plan för bara $ 600. Det verkar vara bara 3%. Om du har ett omedelbart behov av medel, skulle det vara ett mycket skatteeffektivt sätt att få tillgång till dem. Om du däremot också skulle rulla arbetsgivarbeståndet i en IRA, och du behövde $ 20.000 omedelbart (eller någon del av det), skulle fördelningen från IRA vara föremål för din 15% ordinarie inkomstskattesats. Det innebär att du betalar 3 000 USD på distributionen, jämfört med bara 600 USD med hjälp av NUA.

När en NUA inte Arbeta bättre än en Rollover

En NUA kommer inte att ge mening om du är i en högre skattekonsol och det finns mindre vinst på värdet av din arbetsgivarandel. Låt oss säga att du är i den 25% vanliga inkomstskattefästet, vilket innebär att långfristiga realisationsvinster beskattas till 15%. Låt oss säga att din arbetsgivarandel är för närvarande värd $ 20 000, men den har en kostnadsbas på $ 15 000. Om du tar en NUA på lageret kommer $ 15 000 att beskattas till vanliga skattesatser, eller $ 3 750 ($ 15 000 X 25%). Du säljer beståndet, vid vilken tid $ 5 000 vinsten är föremål för din långsiktiga realisationsvinst på 15%, eller ytterligare $ 750. Din totala skatteskuld är $ 4.500, eller 22,5% av värdet på $ 20.000 aktiepositionen. Det är lite mindre än 25% du skulle betala om du rullade över aktierna i en IRA och senare tog tillbaka pengarna. Men om du inte har ett omedelbart behov av pengarna, och du förväntar dig att vara i 15% skattefästet inom en snar framtid, kan du undvika NUA och bara göra en full övergång av beståndet tillsammans med din andra 401 (k ) medel. Strategi:Om arbetstagaren har stora vinster i arbetsgivarlagret, ta en engångsfördelning, överlåta tillgångarna i lagret från den kvalificerade planen till en IRA och ta arbetsobjektets tillgångar under NUA. Denna behandling kommer att skjuta upp skatter på redan vanliga inkomsttillgångar och låta medarbetaren uppleva gynnsamma långsiktiga kapitalvinster på det uppskattade beståndet.

Utnyttjar Netto orealiserad värdering värt det?

Huvudvederlaget vid utforskningen av NUA är möjligheten för den anställde att betala inkomstskatt på grundval av beståndet i distributionsåret. Om arbetstagaren har stora vinster i aktien kan NUA vara ett lönsamt alternativ att betala lägre skatter på försäljningen av aktien. Att rulla över den kvalificerade planen gör det möjligt för arbetstagaren att skjuta upp skatter till ett senare tillfälle, men på bekostnad av att missa möjligheten erbjuder NUA att ha en del av inkomstskatten som långfristig realisationsvinst. Utan NUA beskattas hela beloppet på fördelningen som vanlig inkomst. Vad det motsvarar är en hel del skatt som du inte behövde betala.