Vad är din största kostnad? Om du är som de flesta, sätter du ett tak över huvudet. Och det blir dyrare.
Faktum är att kostnaden för bostäder stiger snabbare än inkomsterna för medelklassen, enligt en nationell bostadskonferensrapport. Hyresgäster kan ha det värsta av det; Wall Street Journal rapporterar att hyran har stigit i 23 på varandra följande kvartal.
Genom att köpa ett hus har du större kontroll över stigande bostadskostnader. Du behöver inte oroa sig för en hyresvärd som hyr ut hyran och ett fast räntebrevslån garanterar samma princip och räntelånsbetalning de närmaste 30 åren.
Ja, att låna för ett hem är dyrt. Lyckligtvis med några smarta strategier, du kan minska dina månatliga hypotekslån och minska den totala kostnaden för att betala för ditt hem. Här är några alternativ:
1. Ändra ditt lån
Om du är sen på betalningar eller går igenom tuffa tider kan du kvalificera dig för ett lånsmodifiering genom olika program.
Beroende på programmet kan du kvalificera dig för en reducerad ränta, förlåtelse av en del av huvudmannen eller en förlängd låneperiod och lägre månadsbetalning. Kolla in olika program på MakingHomeAffordable.gov eller kontakta din hypotekslån.
2. Klipp ut PMI
Om du lånar mer än 80% av värdet på ditt hem, måste du normalt betala för privata hypotekslån (PMI) för att skydda långivaren. PMI kostar normalt mellan .5% och 1% av lånebeloppet. Så Om din lånebalans är omkring 140 000 dollar, kan du betala så mycket som 1 400 USD för PMI bara i år.
En utbetalning på 20% är det mest uppenbara sättet att undvika att betala för PMI. Om det här är tufft med de bostäder du funderar på, föreslår Realtor.com att du bara handlar för billigare bostäder som du Kan göra en 20% nedbetalning. Multiplicera den betalning du har med fem för att komma fram till det högsta priset du kan betala medan du undviker PMI.
Credit.com säger att vissa långivare fortfarande erbjuder 80/10/10 program. Denna struktur gör att du bara kan låna 80% på det primära inteckningslånet, så du behöver inte betala för PMI, och sedan låna ytterligare 10% som andra hypotekslån - ibland från samma långivare. Du behöver generellt en kreditpoäng på 700 eller högre för att kvalificera dig.
Om du redan har köpt ditt hem kan du påskynda dessa betalningar för att få balansen under 80% och begära att PMI-betalningarna tappas. Långivare är inte alltid överens om att släppa försäkringsbehovet, enligt BankRate.com, men då kunde du också refinansiera för att bli av med PMI.
Lagen säger en långivare har att släppa PMI vid den tidpunkt då du är planerad att uppnå en balans på 78% av bostadsvärdet vid inköpstillfället, så länge du gör betalningarna i tid. Om du är på den tiden ska du kontrollera att PMI har tappats.
3. Köp ett mindre dyrt hem
Att köpa ett billigare hem öppnar inte bara möjligheten till en 20% nedbetalning, vilket eliminerar kostnaden för PMI, men det minskar också många andra kostnader.
Betalningar (och räntekostnader) blir lägre på ett mindre lån. Förutom de lägre direkta lånekostnaderna sparar du pengar på fastighetsskatter och försäkringar. Om det är ett mindre hus (inte bara billigare), kan du också spara på underhåll och verktyg.
4. Downsize
Om du redan äger ett hus men vill minska kostnaderna, överväga att minska ditt hem. Du kan minska dina betalningar, eliminera hypotekslån och förmodligen minska andra kostnader.
Att sälja ditt hus och köpa ett billigare arbete fungerar särskilt bra om du har stort eget kapital, eftersom du kan lägga mycket av det mot det nya hemmet för att hålla lånebeloppet (och betalningarna) lägre.
5. refinansiera ditt hypotekslån
Innan du refinansierar måste du vara tydlig om ditt mål. Är det bara lägre betalningar du behöver, eller vill du sänka dina långsiktiga kostnader? Eller vill du göra båda?
Om du till exempel har 13 år kvar på ett 15-årigt, $ 140.000-lån på 4,5% intresse, är du skyldig omkring $ 126.000 och har betalningar på $ 1.071. En lönekalkylator visar att ett nytt 30-årigt lån för det beloppet på 6% minskar betalningen till $ 839 eller $ 232 mindre per månad.
Nackdelen: Du betalar $ 302.173 över dessa år, mot $ 167.076 om du fastnar med det gamla lånet och snabbare utbetalningen. Det är $ 135.097 extra för enkelheten att sänka dina betalningar nu. Så vill du betala mindre under åren eller bara ha lägre betalningar just nu?
Du måste också vara försiktig med lånekostnader. Överraskningsavgifter är en av de främsta klagomål från låntagare, enligt en ny undersökning. Bortsett från lånekostnader, kan du behöva betala för en bedömning, registreringsavgifter och skatter i vissa stater. Fråga många frågor för att bestämma så nära som möjligt vad den totala kostnaden för refinansiering kommer att bli.
När du har beräknat din kostnad för att refinansiera, kan du bestämma din jämnpunkt med hjälp av en refinansieringsräknare. Till exempel, med en nuvarande balans på 140 000 dollar på ett 30-årigt lån som tas ut 2009 med 5%, ger refinansiering på 4% med 2 500 USD i låneutgifter dig en jämn jämviktspunkt på 31 månader. Det är då dina sparande i räntor betalat har täckt kostnaderna för refinansiering.
Om du flyttar (och säljer) före din break-even-punkt, har du förlorat pengar genom att refinansiera. Å andra sidan, i det här exemplet, om du stannar i ytterligare 30 år sparar du $ 17 562 totalt - inte illa för några timmar pappersarbete.
Nyfiken om refinansiering? Klicka här för att se ett bord med de bästa refinansieringsräntorna i ditt område.
6. Minska fastighetsskatt
Även om egendomsskatt inte är tekniskt del av lånet, inkluderar betalningar ofta pengar som läggs in i escrow för att täcka fastighetsskatter och försäkringar.
Om du tror att ditt hem är värt mindre än bedömaren säger, fråga om en recension. Du kan behöva försöka få några knep för att få bedömningen ändrat och sänka din fastighetsskatt, men om du lyckas ska din långivare justera din betalning för att återspegla den lägre årsredovisningen.
7. Köp billigare försäkring
Om din hypotekslån inkluderar en spärrbelopp för hemförsäkring kan du få det sänkt genom att hitta en billigare policy. Självklart, även om det inte rullas in i ditt husbetalning, kan du spara pengar genom att hitta bättre försäkringsräntor.
Långivare har minimikrav för husägare försäkring, så den politik du köper måste uppfylla sina kriterier.
8. Gör extra engångsbetalningar
Om du får en stor återbetalning eller en gåva eller ett litet arv, kan du lägga en bit av det mot ditt hypotekslån.
Om du betalar en extra $ 1000 kommer saldot på ditt lån att vara $ 1000 lägre än vad det skulle ha varit för varje kvarstående månad. Till exempel, om räntan på ditt lån är 5%, sparar du $ 50 i ränta varje år tills du gör slutbetalningen. Det lägger till!
9. Gör regelbundna extrabetalningar
Om du har råd att lägga till mer i dina månatliga betalningar är detta ett av de säkraste sätten att minska dina räntekostnader genom åren. En lönekalkylator kan visa dig hur mycket du sparar med vanliga extrabetalningar.
Till exempel, om du har 30 år att betala på $ 140.000 på 5% och du lägger till $ 356 per månad till din vanliga $ 751-betalning, du betalar det lånet på hälften av tiden och sparar 80 000 dollar i ränta.
Naturligtvis kan du också spara på räntan genom att få ett 15-årigt lån till att börja med. Men genom att betala extra på ett 30-årigt inteckning får du samma effekt, och du kan sluta betala det extra beloppet om du stöter på ekonomiska svårigheter.
10. Använd kreditkort erbjudanden
Har du någonsin 0% intresse kreditkort erbjudanden? Om så är fallet kan du använda dem för att minska räntebindningen du betalar. Antag att du betalar $ 400 extra månatligen på ditt 5% hypotekslån och du kan få ett kort med 0% ränta för det första året och en 2% avgift bekvämlighetskontrollerna (ofta är det 3% eller 4%) . Här är vad du kan göra:
- Steg 1: Skriv en check till din hypotekslånare för $ 5 000 (det är ungefär vad de 400 $ betalningarna lägger till i ett år) och betala $ 100 avgiften.
- Steg 2: Sätt den $ 400 som gick mot lånet till ett sparkonto varje månad och betala lägsta på kreditkortet från det.
- Steg 3: På ett år (när kampanjfrekvensen slutar), använd sparkonto för att betala av det återstående beloppet på kortet och lägg resten mot hypotekslånet.
Genom att använda denna strategi kommer du att tjäna intresse för sparkonto (1% på ett bra konto, eller så mycket som 3% i ett Kasasa-konto). Ännu viktigare, du kommer att minska lånebalansen med 5 000 dollar helt framåt istället för att sprida ut det över året. Du sparar $ 250 i räntekostnader (5% av $ 5 000) och gör $ 25 till $ 50 från sparkonto.
Även efter $ 100-avgiften har du minskat din totala kostnad med $ 175 till $ 200, vilket är mer än $ 46 du skulle ha sparat på intresse genom att bara betala extra $ 400 per månad.
Denna form av kreditkort arbitrage kallas ibland "stoozing" och görs bäst om du är mycket disciplinerad och organiserad. Påföljder och ränta från en sen betalning på kreditkortet eller från att glömma att betala av det i sin helhet efter att 0% -intervallet slutar, kommer snabbt att radera eventuella fördelar.
Din tur: Har du använt någon av dessa strategier för att minska dina hypotekskostnader?
Kommentera