Hur stödja vuxna barn kan förstöra din pension

När jag först satte mig med Jack och Peggy för att prata om pensionen såg jag genast en känsla av desperation.

Bara två år ifrån sitt hoppfulla pensionsdatum, oroade Jack att han kanske måste jobba för evigt. Peggy shuffled runt i sitt säte med en försiktig blick i hennes öga.

Det var nästan som om hon hoppades att jag skulle ändra ämnet redan - som om hon inte ville ha den hjälp hon så desperat behövde.

Saken är att vi alla visste varför de var där. De behövs hjälp av en finansiell rådgivare, några råd från tredje part, och kanske till och med en dos hård kärlek.

Mest av allt behövde de en verklighetskontroll.

När jag började ställa frågor tog det inte lång tid att ta reda på grunden till de otaliga problem de ställde inför. För det första hade paret inte sparat tillräckligt nära för pensionering under åren, främst på grund av brist på planering. Värre hade de redan refinansierat sitt hem fyra gånger och hade fortfarande en pantsaldo även i sina 60-tal.

Mellan de två fick de en anständig inkomst men inte mycket mer. Jack arbetade fortfarande och tog in en vanlig lön, sa de.

Under tiden tog Peggy in mycket mindre, i grund och botten "bara nog för matvaror". Nu när de stod inför pensionering, oroade de sig för att bli sjuk, om de kunde ha råd att stanna i sitt hem, betala för sjukvård och bli en börda på sina barn.

När man frågade hur pensionen kunde se, kom paret överens om att deras framtid såg "skrämmande". De ville gå i pension, sa de, men de var inte säkra på om de kunde. Och trots sina bästa avsikter hade de inte mycket av en plan att vända saker.

Detta är hur det ser ut när du faktiskt når pensionsålder utan plan.

Saken är, Jack och Peggy hade en mer detalj att dela - en detalj som förändrade nästan allt i mina ögon.

Under det senaste decenniet hade paret hjälpt sina vuxna barn - nu i åldrarna 28, 26 och 21. Förutom att hjälpa till att betala sin högskoleutbildning hade paret täckt några av sina levnadsutgifter - inklusive gas i minst ett barns bil.

Inte konstigt att de inte kom fram !!!!!

Hur stödja vuxna barn kan förstöra din pension

Jack och Peggy är långt ifrån de enda föräldrarna som har offrat sina pensionsmål för att hjälpa vuxna barn. Under en poll i Pew Research Center 2015 godkände 39 procent av föräldrarna att hjälpa vuxna barn med ärenden, hushållsarbete och hemreparationer, medan en hel 48 procent antog att hjälpa vuxna barn ekonomiskt.

För vissa föräldrar kan "hjälpa" innebära ett tillfälligt lån. För andra kan det betyda fullfjädrad ekonomisk support. Omständigheterna som leder till dessa situationer är alla olika, men resultaten är otroligt likartade. När föräldrar lägger sina egna pensionssparande och planerar förra, lider alla.

Självklart är det inte själva hjälpen som är problemet. Att erbjuda vuxna barn bra råd eller emotionellt stöd är något som varje förälder ska sträva efter oavsett deras ålder eller ekonomiska situation.

"Det främsta problemet med att stödja vuxna barn som uppstår är att många barns stöd i finansiellt fall drar resurser bort från dig och du kan behöva dem senare", säger Bellevue, WA Financial Advisor Josh Brein.

Det är rätt; pengarna är problemet - speciellt om det inte räcker med att gå runt.

4 anledningar att du borde placera pensionssparande först

Jack och Peggys berättelse bör fungera som en försiktighetspresent för vem som helst som stöttar vuxna barn till nackdel för sina egna besparingsmål. Eftersom de hjälpte sina barn så mycket och så ofta missade det här paret enorma pensionssparande och tillväxt - pengar som de kunde ha bruktat att gå i pension i fred. Men vad mer kan du lära av Jack och Peggys historia? Och vilka andra konsekvenser uppstår när du hjälper vuxna barn innan din egen ekonomi säkras?

Jag räckte ut till flera andra finansiella rådgivare för deras råd och erfarenhet av denna fråga. Varför ska föräldrar finansiera sin pension innan de överväger att hjälpa sina vuxna barn med pengar? Här är vad de sa:

Orsak # 1: Att ge vuxna barn kan skapa pågående beroendeproblem.

"Ett problem vi har sett är att när föräldrarna börjar ge pengar till vuxna barn, förväntar barnet att det ska fortsätta", säger San Diego Financial Planner Taylor Schulte.

När du flyter ett vuxenbarns levnadsutgifter i början av 20-talet, kan de förvänta sig mer av samma i mitten av 20-talet. Så småningom kan de även förvänta sig att spigot av kontanter fortsätter att förlita sig på det som en del av sin vanliga inkomst.

Detta kanske inte är självhäftets märke, noterar Schulte också.

"Det är sällsynt för barnet att få veta en förälders fullständiga ekonomiska bild, så de börjar bara anta att det måste finnas mer där det kom ifrån", säger han. Heck, de kanske även antar att din ekonomi är i perfekt form, använd sedan den här resonemanget för att bygga en livsstil som bygger på ekonomisk utfyllnad från dina kuponger.

Och det kan inte vara deras fel heller. Trots allt skapade du detta monster, eller hur?

Oavsett var beroendet beror, kan effekterna av långsiktigt givande vara förödande för par som inte lägger sina pensionssparande först. Det bästa du kan göra är att undvika att ge för mycket i första hand - speciellt om du inte har råd med det.

# 2: Du kan börda dina barn senare i livet.

Jack och Peggys berättelse illustrerar detta resultat perfekt. Eftersom de hjälpte sina vuxna barn med pengar hela tiden, har de inte sina egna finanser tillsammans. Vad händer nu om man blir sjuk? Om Jack inte längre kan arbeta och ge en inkomst? Under dessa omständigheter kan paret själva behöva ekonomisk hjälp.

"Den bästa gåvan du kan ge dina barn är ditt eget ekonomiska oberoende", säger Portland Financial Planner Grant Bledsoe. "Som förälder kan det vara lätt att fördröja din egen tillfredsställelse och pensionsbesparingar eftersom du vill hjälpa till att finansiera dina barns utbildning. Men till vilken kostnad? För många hjälper hjälp med undervisning att förkorta sin egen pension, och behöver förlita sina barn ekonomiskt 20 eller 30 år på vägen. "

Poängen: Att hjälpa dina barn för mycket nu kan betyda att bli en börda senare. För att undvika denna situation måste du sätta dig själv först.

# 3: Du kan inte låna för pensionering.

Många människor hjälper sina vuxna barn med högskoleutgifter för att hjälpa dem att undvika skuld. Problemet är att de kan offra sina egna pensionssparande i processen. Detta skapar ett omöjligt scenario för föräldrar som så småningom når pensionsåldern.

Visst, deras barn kan utbilda college skuldfri, men var kommer pensionen pengar kommer att komma ifrån?

Minnesota finansiell rådgivare Jamie Pomeroy gillar att påminna sina kunder om detta enkla faktum:

"Studenter kan ta ut ett lån för college, men föräldrar kan inte ta ut lån för pensionering."

Att skapa tydliga prioriteringar är viktigt, säger Pomeroy. "Familjer hamnar i trubbel när föräldrar och elever inte har kommunicerat övergripande plan, antar eleverna föräldrarna att betala, föräldrarna gör motvilligt och undermedvetna vrede ger sig."

Att offra sin pension när han vederlägger sitt barns utbildning är inte en klok plan, säger Pomeroy. Det är inget fel att hjälpa till med college, men du måste sätta din egen ekonomiska säkerhet först.

# 4: Du kanske ställer dina barn upp för att misslyckas senare.

Som sagt säger: "Ge en man en fisk och du matar honom för en dag; lär en man att fiska och du matar honom för en livstid. "

"Det här är perfekt för att stödja vuxna barn", säger Haynes. "Absolut, du borde hjälpa dem, men ännu viktigare bör du lära dem så att de kan blomstra och så småningom försörja sig själva."

Kom ihåg att du inte kommer att vara kvar för alltid. Om du aldrig låter dina barn göra sina egna misstag - ekonomiskt och annars - kan du sätta upp dem för en skadavärld senare.

"Förse dina vuxna barn, men gör inte dem", säger Haynes. "Om det betyder att vända" låneutloppet "av, så var det så."

Gilla det eller inte, de bästa lektionerna lär sig ofta på det svåra sättet.

Genom att rädda dina barn när de träffar en svår finansiell plats kan du förhindra att de lär sig att lösa problem på egen hand.

Du kommer inte alltid att vara runt för att hjälpa till. Vad händer då?

Slutgiltiga tankar

Som föräldrar är vi trådbundna för att älska och stödja våra barn. Det är naturligt för oss att rusa för att hjälpa dem, särskilt eftersom vi gör det från det ögonblick de är födda. Problemet kommer när vi bär det stödet väl i vuxen ålder - när vi offrar våra egna ekonomiska mål och välbefinnande för att stödja barn som borde lära sig att stödja sig själva.

Den punkt som vi alla behöver komma ihåg är att vi inte verkligen stöder våra barn när vi ställer oss inför misslyckande. Därför måste vi sätta oss först - inte vara egoistiska, utan att säkerställa det ekonomiska välbefinnandet hos alla i familjen - inte bara barnen.

En finansiell rådgivare jag pratade med, Joshua Brain, sa det så här:

"Har du någonsin sett hur på ett flyg de säger att du ska sätta din syremaske på och DÄR hjälpa dina barn att fästa deras?" Frågar han. "De säger att du ska göra det för att om du inte andas kan du förmodligen ha svårt att hjälpa någon annan att få sin mask på."

Tänk på detta som en metafor för att hjälpa dina vuxna barn ekonomiskt, säger Brein. Säkra ditt andningsrum först och leta efter sätt att hjälpa andra.

Det här inlägget uppträdde ursprungligen i Forbes