Tabitha Philen var i slutet av hennes rep.
År av dåliga utgiftsbeslut hade lett henne och hennes man till ett djupt hål i överväldigande skuld - en trodde de aldrig skulle fly.
Tipppunkten kom när de en dag fann sig oförmögen att ha råd med gas eller mat.
De såg en konkurs kommersiell på TV, och föreställde sig att det skulle vara deras rädda nåd. Men de insåg snart att det var största misstaget av deras liv.
Fortsätt läsa för den fantastiska historien om hur denna familj lämnade konkurs, förhandlade skulden med 40% och betalade 45 000 dollar ... på mindre än ett år.
Gräver en $ 175 000 Hole
"Mina föräldrar lärde oss aldrig någonting om personlig ekonomi", säger Philen. "Det enda jag visste om ekonomi var att min mamma ibland skulle skriva dåliga kontroller och säga att jag inte skulle berätta för min pappa."
När hon lämnade till college, tog hon inte bara ut studielån, utan maxade också åtta olika kreditkort.
Hennes mans situation var inte mycket bättre.
"Ingen av oss har utbildats på hur man kan göra bra ekonomiskt," säger hon. "Vi trodde att skulden var den amerikanska vägen."
De giftes så småningom och flyttade in i ett radhus i Mobile, Alabama. Philen blev snart gravid med sitt första barn. Sex månader senare slog katastrofen: Han var avskedad och hennes inkomst minskade i hälften.
"Du skulle tro att det skulle vara vårt väckarklocka", säger hon, "men vi trodde kanske att svaret var att köpa ett hus."
Nu uppe på $ 75.000 av skulden - fördelat lika mycket mellan en personlig kredit, kreditkortsskuld och studielån - de hade en $ 100.000-hypotekslån.
Vid 29 och 31, med en bebis på vägen, var de 175 000 dollar i skuld.
Ändå inser de inte att de behövde ändra sina sätt.
"Vi lever bara av kreditkort", säger hon. "Vi använde dem för att betala för allting."
På en typisk datum natt skulle de gå ut på middag och sedan tillbringa vardera $ 50 i köpcentret, alla finansierade av plast.
Deras välbehövliga väckarklocka kom inte i tre år - när de inte längre kunde ha gas eller matvaror med sina maxade kreditkort.
"Vi tog bort allt" hon säger.
"Vi hade ingen kabel, vi blev av med våra husdjur, vi hade inte mobiltelefoner. Vi hade ingenting variabel i vår budget alls. Vi lita på personer i kyrkan som ibland skulle sätta $ 100 i vår brevlåda för att hjälpa oss att köpa matvaror. "
Philen sålde The Pampered Chef hemifrån, och hennes man arbetade som assisterande bandregissör på en lokal gymnasium.
Tillsammans tog de hem omkring 3 000 dollar i månaden för deras familj på fyra - för mycket för att kvalificera sig för statligt stöd, men inte tillräckligt för att betala sina räkningar.
"Mängden av skuld suger upp någon inkomst som vi gjorde, säger hon. "Det tog allting.
Bara minsta betalningar på sina räkningar fortsatte de att falla "längre och längre bakom."
"Det verkade inte som om det var ett svar", säger hon.
Sanningen om konkurs
Då började de märka reklamfilmer som annonserade konkurs.
"De gjorde konkurs som en nystart, som är en komplett lögn, men vi tog betet," hon säger.
På en "väldigt kall" december dag, med en nyfödd bebis i släp, undertecknade de papper och förklarade kapitel 13.
Deras månatliga räkningar uppgick nu till 950 dollar till förvaltaren - en ökning från före konkursen, eftersom de nu betalade mer än minimumet - plus 815 dollar för deras inteckning, eftersom de hade lämnat sitt hus ur arkivering.
De insåg snabbt konkurs inte var den "enkla vägen" de hade blivit lovade.
"Konkurs var så motsatt till vad vi ville vara" hon säger. "Det förändrar vem du är. Du kan inte vara generös; du kan inte göra enkla saker som du brukade göra. "
För Philens var deras största problem begränsningar som inte gav dig möjlighet att ge välgörenhet eller ha ett sparkonto.
Tre år senare fick de 7 000 dollar återbetalning - vilket Philen såg ut som väg ut.
Hon "kunde bara inte stå" tanken på att vara begränsad av konkurs i ytterligare fyra år, så hon vände sig till sin man och frågade:
"Vad händer om vi bara bailed ur konkurs - vad om vi bara lämnade?"
Och det var vad de gjorde.
För det mesta var det ett okonventionellt beslut. Trots att deras advokat försökte få sina konkurser återinförda mot sin vilja, stod de sin grund.
Eftersom de lämnade konkursen tidigt, var de tvungna att betala tillbaka nästan hela skulden de hade gått med.
Översättning? De $ 900 betalningar som de hade gjort varje månad i tre år försämrades i stor utsträckning.
Förhandla sin skuld ned med 40%
Så snart Philenerna lämnade konkurs började fordringsägare ringa och kräva sina pengar ... nu.
Så läste Philen allt hon kunde om skulden, och snart upptäckte dessa samlingar hade endast betalat 10-30 cent för varje dollar av hennes skuld.
Beväpnad med denna kunskap började hon förhandla.
"När de ringde fungerade jag som jag visste mer än jag gjorde", säger hon. "Jag sa till dem," Jag vet att du inte betalade fullt pris för denna skuld, och jag kommer inte heller att betala dig fullt pris. ""
Hävdar henne 7 000 dollar återbetalning som en betalning, hon övertygade borgenärerna om att låta henne få en 10 månaders betalningsplan ...
Och också minska det belopp som hon betalade med 40%.
Betala av $ 38,000 i 10 månader
Tack vare återbetalningen av skatt och Philens förhandlingsförmåga berodde de nu 38 000 dollar - i stället för 75 000 dollar - och hade 10 månader att betala av det.
"Vi tittade på vad vi hade och vi sålde det," säger hon. "Och då tänkte vi på talang."
Hennes man var en musiker, så han kallade "varje person som han visste för att se om de behövde en levande musiker vid deras evenemang." Han lärde också privata lektioner efter skolan.
Philen använde sin matlagning, säljer gourmet äpplen och kanel rullar ut ur huset. Hon undersökte också fotografering på internet och började ta senior porträtt.
"Vi gjorde så mycket," säger hon. "Det var allting vi kunde göra."
"Barnomsorg, tvättning av folkens tvätt ... vi höll hela tiden. Jag skrev min första bok för Kindle, och lade den på Amazon. "
Hon gjorde allt detta samtidigt som han höjde ett spädbarn och en 2-årig, och homeschooling hennes 8- och 5-åringar.
"Jag skulle lära barnen på morgonen", säger hon. "På eftermiddagen skulle jag berätta för dem," OK, det här är mammas P & Q-tid. "Fred och tyst tid. De var tvungna att lägga sig i sina sängar och läste en bok. "
"Jag sov inte," medger hon med ett skratt. ”Jag sov inte. Bokstavligen skulle jag vara fram till 2 eller 3 a.m. "
En riktigt frisk start och perspektiv
På något sätt slog denna intensiva erfarenhet inte sin familj ihop - det gjorde dem faktiskt starkare.
"Det lärde oss verkligen värdet av familjen och äktenskapet, eftersom saker inte betydde så mycket för oss längre", säger hon.
Nu, istället för att gå djupare i skuld, består parets datumkvällar av att "krama upp på soffan" med en DVD.
"Det förändrade bara våra prioriteringar," hon säger. "Det är inte längre viktigt att försöka hålla koll på människor - vi är nöjda med vad vi har."
Vill du läsa mer om Philens inspirerande resa? Nyfiken hur kan du förhandla med kreditkortsföretag?
Klicka här för att besöka hennes blogg Meet Penny.
Din tur: Vad tycker du om den här historien? Har det inspirerat dig att betala tillbaka skulden på ditt eget sätt?
Susan Shain är en frilansskribent och digital nomad. Hon täcker resor, mat och personlig ekonomi (i princip hur man sparar pengar så att du kan resa mer och äta mer). Besök hennes blogg på susanshain.com, eller säg hej på Twitter @susan_shain.
Kommentera